Инвестор за выходные. Руководство по созданию пассивного дохода бесплатное чтение

Семён Кибало
Инвестор за выходные. Руководство по созданию пассивного дохода

Редактор А. Новресли

Главный редактор С. Турко

Руководитель проекта Е. Кунина

Корректоры Е. Чудинова, Т. Редькина

Компьютерная верстка М. Поташкин

Художественное оформление и макет Ю. Буга

Иллюстрация на обложке gettyimages.com

© ИП Кибало С.В., 2021

© ООО «Альпина Паблишер», 2021

Все права защищены. Данная электронная книга предназначена исключительно для частного использования в личных (некоммерческих) целях. Электронная книга, ее части, фрагменты и элементы, включая текст, изображения и иное, не подлежат копированию и любому другому использованию без разрешения правообладателя. В частности, запрещено такое использование, в результате которого электронная книга, ее часть, фрагмент или элемент станут доступными ограниченному или неопределенному кругу лиц, в том числе посредством сети интернет, независимо от того, будет предоставляться доступ за плату или безвозмездно.

Копирование, воспроизведение и иное использование электронной книги, ее частей, фрагментов и элементов, выходящее за пределы частного использования в личных (некоммерческих) целях, без согласия правообладателя является незаконным и влечет уголовную, административную и гражданскую ответственность.

* * *

Посвящается моим детям Ульяне и Алексею, которые заново открыли мне удивительный мир вокруг

Вступление

Эта книга о том, как вы можете добиться финансовой свободы с помощью безопасных инвестиций в акции. Звучит провокационно. Возможно. И все же я не обещаю вам быстрый заработок. Мой рассказ основан исключительно на математике и логике. Уверяю вас, после прочтения моей книги вы будете оценивать свои финансовые возможности абсолютно по-другому. Назад пути просто не будет. С той стороны двери нет ручки.

Я родился и вырос в небогатой семье, в маленьком городе Оха, который находится на севере острова Сахалин. Численность населения всего 20 000 человек. Раз в два года родители брали отпуск, и мы куда-то ездили. Одной из остановок всегда был Санкт-Петербург. С каждой поездкой я все больше влюблялся в этот город. И вот, когда мне стукнуло 16 лет, я поступил в университет и переехал в Питер. Так начался новый этап моей жизни. С чистого листа и с огромными юношескими амбициями. Тогда я и представить не мог, что уже к тридцати годам добьюсь полной финансовой независимости.

В 2005 году я поступил в университет. Родители присылали мне 5000 рублей в месяц. На первой полноценной работе я получал 23 000 рублей. В 22 года я основал свой первый бизнес по производству толстовок и начал зарабатывать – 100 000, а потом и миллион в месяц. Как вы думаете, когда я был абсолютно финансово независим? Правильный ответ – никогда.

Бизнес – это настоящее безумие. Чтобы зарабатывать большие деньги, приходилось работать практически круглосуточно, а потом – раз, и то кризис, то налоговая проверка, то гигантская закупка материалов, и все сначала. Бизнес – это максимальная нестабильность.

Даже студентом, имея 5000 рублей, я чувствовал себя спокойнее, но мог только выживать на эти деньги. Ну а на многочисленных работах до создания своего бизнеса занимался совсем не тем, что мне нравилось. Крутился как белка в колесе, жил от зарплаты до зарплаты.

Ни один из способов заработка не развязал мне руки. Я жил в постоянном стрессе. Приходилось беспрерывно думать, где взять деньги и как увеличить свой доход. Это очень изматывало. Вы себя узнаете, читая это? Уверен, что подобные ситуации бывали в жизни у каждого.

Я много раз думал: вот бы у меня был пассивный доход! Я бы жил на проценты и перестал волноваться. Но каждый раз, когда я принимал решение откладывать деньги, появлялись непредвиденные расходы или возникало желание себя побаловать. Живем же один раз. Хочется жить настоящим, а не призрачным будущим. Да еще и наше государство раз в десятилетие разными хитроумными способами отнимает у нас накопленные деньги.

Так я раз за разом пренебрегал инвестициями и даже сбережениями. «Потом, – думал я, – когда денег будет очень много, тогда и начну». Но это «потом» все не наступало. А вместе с доходом росли и расходы. И все начиналось сначала.

И вот однажды у меня возник вопрос: а почему инвестициями занимаются только взрослые обеспеченные люди? И вообще, для кого каждый раз в новостях сообщают, что индекс Доу-Джонса вырос на два пункта, а индекс ММВБ просел на три? Кого это волнует? Что это значит? Я продолжал рассуждать: а что, если я разберусь в этой теме в 25 лет, набью шишки на небольших суммах, а уже к 30–40 годам буду на голову впереди тех седых инвесторов на «феррари»?

Именно так я попал в мир инвестиций. Однако все пошло не по плану. Мои первые шаги в самостоятельной торговле на бирже привели к потере денег. В некоторые дни мне удавалось зарабатывать, но азарт тут же заставлял идти на неоправданный риск. После этого опыта я охотно верю в то, что 90 %^[1] инвесторов теряют свои деньги. Очень сложно совладать с эмоциями и регулярно зарабатывать. Не зря многие употребляют выражение «играть на бирже», ведь этот процесс так похож на игру в казино.

И все же я не смог смириться с этим поражением. Дальше я пробовал доверить свои деньги инвестиционным компаниям, которые обещали все сделать за меня. В итоге их комиссии съели большую часть заработанной прибыли. Я уже оставил было эту идею, но однажды узнал о пассивном инвестировании. Оказалось, не обязательно пытаться найти «второй “Фейсбук” или “Гугл”», а можно вложиться во все крупные компании разом. И стоит это не какие-то миллионы долларов, а буквально несколько тысяч рублей. Покупка занимает буквально несколько минут. Более того, можно дать в долг крупной компании или даже целому государству и за это стабильно получать процент больше, чем на вкладе в банке. Если совместить эти финансовые инструменты и инвестировать продолжительное время, то риск заметно снижается, а доходность растет. С таким подходом можно гораздо быстрее достичь своих финансовых целей, будь то деньги на покупку квартиры или получение пассивного дохода.

В книге я докажу вам, что для старта не нужно иметь высшего образования, много времени и тем более баснословных денег. Для первого шага достаточно 1000 рублей. А дальше, при регулярных пополнениях, вы будете видеть, как растет ваш капитал, и радоваться.

Сейчас в России, по разным оценкам, инвестированием на бирже занимается всего 1–2 % населения. Успешно зарабатывают только те, кто когда-то потратил хоть немного времени на обучение. Разве вам не хочется оказаться в их числе? Откладывая всего 10 % от вашего месячного дохода, вы сформируете капитал, который задолго до наступления пенсии будет приносить вам пассивный доход в размере вашей нынешней зарплаты.

Теперь ответьте честно: вы хотите создать дополнительный источник дохода, жить без стресса, заниматься любимым делом и перестать бояться, что государство вас бросит или отнимет все деньги? Если да, то есть только одно правильное решение: начать откладывать деньги и безопасно инвестировать. Ваши деньги – это ваша надежная команда, которая будет безошибочно работать на вас и зарабатывать вам еще деньги, пока вы спите, путешествуете или занимаетесь любимым хобби. Вы станете по-настоящему свободным человеком.

Если все, что я сказал, хоть как-то откликается в вашем сердце, читайте дальше, и мы с вами погрузимся в тему инвестиций. Обещаю, будет настолько просто и увлекательно, что поймет каждый. Даже тот, кто еще ничего не знает про акции и фондовый рынок.

Что в этой книге

Книга содержит десять частей, расположенных по принципу «от простого к сложному», которые можно разбить на три больших блока:

Части I–III – подготовка

● В первой части я затрону тему финансовой грамотности, предшествующую основной теме книги. Вы узнаете, где взять деньги для инвестиций, как составить личный финансовый план, стоит ли связываться с ипотекой, какого размера «финансовую подушку» вам следует иметь.

● Во второй части мы обсудим философию инвестирования: зачем нужно инвестировать, почему для инвестиций в акции не требуется высшее образование, много денег и времени, почему инвестиции в акции – это просто и безопасно. Там же я описываю шесть вариантов получения пассивного дохода.

● В третьей части я поделюсь историей своего пути в инвестировании: что я пробовал, где потерял, сколько заработал.

Части IV–VI посвящены знакомству с инвестициями

● В четвертой части содержатся основные понятия: где купить акции, кто такой брокер, как давать в долг крупным корпорациям и заработать на этом, как выгодно инвестировать в недвижимость, не покупая квартиру, как вложиться в экономику целой страны.

● Пятая часть разбита на два раздела. Один посвящен альтернативным вариантам инвестирования, с которыми нужно быть очень осторожными, второй – опасным инвестициям, которые непременно отнимут все ваши деньги: финансовым пирамидам, валютным спекуляциям и так далее. Важно знать врага в лицо. Только так мы сможем защититься.

● Шестая часть отведена психологии. Торговля на бирже – это прежде всего взаимодействие с людьми и их реакциями на стрессовые ситуации. Сможете обуздать свои эмоции – быстрее достигнете финансовой независимости.

Части VII–IX полностью посвящены практике инвестирования

● Седьмая часть разбита на два блока. В первом мы посчитаем, сколько нужно откладывать, чтобы обрести финансовую свободу, когда лучше начинать, надо ли вкладывать все деньги сразу или можно по частям. Второй блок – кульминационный. Из него вы узнаете, что конкретно следует купить, чтобы достичь тех финансовых целей, которые вы перед собой поставите.

● В восьмой части мы узнаем, как ускорить рост инвестиций: поговорим о снижении издержек (налогов и комиссий), а затем об увеличении доходности с помощью участия в сделках IPO.

● Девятую часть я выделил для анализа отдельных акций. Для тех, кто хочет проверить, насколько он умен, чтобы переиграть рынок.

После этих девяти частей вы будете ориентироваться в инвестициях как рыба в воде.

В заключительной, десятой части книги я расскажу об инвестициях, сделанных не на бирже, а в знания, время, детей.

Ну а дальше три приложения – факультатив для продолжения вечеринки.

● Первое приложение ознакомит вас со списком лучших ресурсов для более глубокого погружения.

● Второе приложение – это пошаговый план, как начать инвестировать.

● Третье приложение – это mindmap, карта ключевых мыслей, изложенных в книге, которая всегда поможет быстро освежить в памяти весь материал.

Я гарантирую, что каждый, кто прочтет мою книгу, получит ответы на сотню вопросов, мешавших обрести финансовую независимость.

Итак, у вас есть два пути:

1. Оставить все как есть. Возможно, вы уже занимаетесь любимым делом и ничего не хотите менять. А возможно, вы, как и миллионы других людей, продолжаете ходить на нелюбимую работу, получать крохи и ругать государство за то, что оно не помогает.

Или же:

2. Начать инвестировать и добавить в жизнь больше красок: путешествовать по несколько раз в год, каждый месяц пробовать новые увлечения, ездить на хорошем автомобиле, абсолютно ни от кого не зависеть и, что самое важное в нашу суматошную эпоху, на 100 % распоряжаться своим временем. И это не пустые слова. Это все гораздо реальнее, чем вы можете себе представить. Ведь инвестиции – это просто математическая задачка. И я помогу вам ее решить.

Какой путь выбрать – вам решать. Скажете «нет», и все останется как прежде. А согласитесь – измените свою жизнь к лучшему навсегда.

Семён Кибало

В книге вы будете встречать QR-коды. В электронной версии нужно нажать на QR-код.

Чтобы получать самые свежие идеи и новости, подпишитесь на мой Instagram и Telegram-канал.

Часть I
Финансовая грамотность

Инвестиции – это когда деньги зарабатывают деньги. Только до того, как начать инвестировать, вам нужно разобраться с личными финансами и найти средства для инвестиций.

Что такое финансовая независимость

Прежде чем чего-то добиваться, человек должен ясно представлять, чего именно он хочет достичь. Финансовая независимость или финансовая свобода – это состояние, когда вы обладаете определенным капиталом, который покрывает все ваши жизненные потребности. Вы можете быть там, где хотите, и заниматься тем, чем хотите, без необходимости думать о заработке. Проценты, которые генерирует этот капитал при правильном вложении, называются пассивным доходом. Вы можете путешествовать, читать книги, кататься на велосипеде, проводить время с семьей и при этом не переживать из-за денег.

Финансовая независимость достигается за счет того, что вы откладывали и инвестировали деньги, пока работали. То есть сначала вы работаете на ваш капитал, а потом он работает на вас. Конечно, может, вам просто досталось большое наследство от бабушки. Но такой вариант встречается нечасто,

поэтому мы его рассматривать не будем.

Ощущение нехватки денег может возникать при любой сумме на вашем счете. Важно грамотно спланировать будущие накопления и траты. Чем раньше вы начнете и чем дольше будете копить, тем больше сможете тратить в будущем. При правильном подходе капитал растет очень быстро за счет процентов.

По большей части моя книга посвящена достижению финансовой независимости и созданию пассивного дохода. И все же каждая семья ежегодно совершает крупные покупки. Делать их станет гораздо проще, когда у вас будет финансовый план.

Глава 1
Личный финансовый план

Чтобы что-то изменить в своей жизни, нужно понимать, зачем вам это нужно и каких целей вы хотите добиться. Ответы на эти вопросы – это и есть личный финансовый план. Важно «оцифровать» все ваши цели: расписать сроки их достижения и суммы. Только так ваши мечты получат шанс осуществиться. Составить план можно в несколько этапов.

1. Переводим мечты в цели

Для начала нужно перевести ваши мечты в цели с конкретными характеристиками. Например, вы готовитесь стать родителем, поэтому появилась необходимость сменить автомобиль. Как перевести ваше желание в цель?

● Определить важные характеристики авто: класс, размер, расход топлива и остальное.

● Узнать цены на рынке.

● Оценить свой нынешний автомобиль и количество накопленных денег.

● Поставить срок реализации цели.

Так у вас появятся две важные цифры:

● время: когда вы хотите достичь цели;

● деньги: какая сумма вам необходима и какая уже есть.

Например, вы хотите купить машину определенной модели через два года. Допустим, сейчас она стоит миллион рублей, при этом 710 000 у вас уже есть. Предположим, цена растет на 10 % в год. Значит, через два года вам потребуется 500 000 рублей (1,21 млн минус 710 000 руб.).

Пока мы еще не изучали тему инвестиций, поэтому просто поделим 500 000 на 24 месяца и получим приблизительно 21 000 рублей (ежемесячный взнос). Получение этой третьей цифры – важный шаг к осуществлению вашей мечты.

Точно так же можно поступить и с остальными целями.

2. Расставляем приоритеты

Обычно хочется всего и сразу: машину, квартиру, новый телефон и поездка на море. Важно распределить свои желания по срокам. Например, путешествие можно отложить на осень, когда цены снизятся, а квартиру, пока ребенок маленький, можно и не менять. Машина нужна в первую очередь, новый телефон можно попросить друзей подарить на день рождения. И таким образом смело вычеркнуть эту цель из списка желаний.

После этих действий у вас будет список целей с конкретными сроками и суммами.

3. Считаем бюджет

Следующий этап – оценить свои доходы и расходы. Сначала суммируйте все поступления: зарплата, пособия, налоговые вычеты, дополнительные денежные выплаты. Затем посчитайте ваши расходы. Вычтите расходы из доходов и решите, сколько сможете откладывать ежемесячно на реализацию своих целей. Так вы получите недостающую сумму.

4. Варианты финансирования

Для получения недостающей суммы вы можете использовать кредит или заем.

Нет ничего зазорного в том, что вы берете ипотечный кредит. Хотя этот вопрос не самый простой. Ипотеке я посвятил отдельную главу книги.

Конечно, лучше брать заемных денег как можно меньше и исполнять мечты на собственные средства. Следующая глава – о том, как простыми способами получить приток финансов в бюджет.

Итог

Книга, которую вы держите в руках, поможет вам гораздо эффективнее обращаться с деньгами. Одна из ее задач – научить вас зарабатывать с помощью уже имеющихся у вас поступлений и накоплений. Но прежде чем мы будем обсуждать методы увеличения накоплений, стоит поговорить о некоторых простых и понятных способах высвобождения дополнительных денег в вашем бюджете.

Глава 2
Где взять деньги

Продать ненужное

Самый первый совет, который я хочу вам дать, – это избавиться от всего лишнего. Техника настолько быстро устаревает, что наверняка у вас дома есть телевизор или планшет, от которого пора избавиться. Просто руки не доходили.

А одежда? У вас в шкафу полно вещей, которые вы уже давно не надеваете. Возьмите за правило продавать то, что вы не носите больше года. Скажите честно: вы ведь вряд ли надевали свадебный костюм или свадебное платье второй раз. Да, они дороги вам, но абсолютно бесполезны. Продавайте их без зазрения совести. Свою основную функцию они уже выполнили, и память о них навсегда сохранится в фотографиях.

Более того, в избавлении от старых вещей есть нечто большее, чем способ заработать деньги. Старые вещи – это старая энергетика. Избавьтесь от половины шкафа и почувствуете, как дышать станет легче.

Мы меняемся. Важно выбрасывать то, что держит нас в прошлом.

Книга «Инвестор за выходные» – это проводник к вашей новой жизни. А в ней не место старому. Мы будем ломать отношение к деньгам, которое вбивали нам в голову десятки лет.

Просто продайте свое детское пальто прямо сейчас и убедитесь, что вам прекрасно без него живется.

Правило трех «конвертов»

Другой способ выделения денег для инвестиций – это поиск дыр в семейном бюджете.

Вокруг нас не так много человек, которые могут похвастать тем, что им на все хватает денег. Дамы и господа с большим доходом тоже утверждают, что денег мало. У них просто запросы и уровень жизни выше, а вследствие этого и затраты больше.

Любому человеку для обеспечения безбедного будущего важно начать считать свои личные финансы.

В идеале – учитывать каждый потраченный рубль. Подобный учет удобно вести через приложения, такие как Moneon, CoinKeeper и так далее.

Это идеальный способ узнать и устранить дыру в вашем бюджете. Но для этого нужно обладать высоким уровнем самодисциплины. Не у каждого хватит усидчивости заниматься этим из месяца в месяц. Гораздо проще и увлекательнее делить семейные доходы на три «конверта».

Первый «конверт» – сбережения

Каждый обеспеченный человек без родительских денег на карте начинал с правила «заплати сначала себе». Поэтому с любого дохода нужно сразу откладывать 10 % в первый «конверт». Уверяю, что вы с легкостью справитесь и без этой суммы. Если совсем непросто, займитесь благородным самообманом. Скажите себе, что это непредвиденные расходы в начале месяца. Хотя, если честно, это залог вашей финансовой свободы.

Второй «конверт» – постоянные расходы

После того как вы отложили 10 % на банковский счет, разделите оставшуюся сумму на две части: 45 % и 45 %. Первые 45 % – это ваши постоянные расходы: квартплата, кредиты, страховка на машину и прочее. То, что имеет точную сумму и четкий график платежей. Без чего ну вообще никак не обойтись. Очередные туфли и кальян сюда не входят.

Третий «конверт» – переменные расходы

Оставшиеся 45 % от первоначальной суммы – это деньги на еду, развлечения, покупку товаров и услуг. То, что вы можете варьировать. Нужно разделить сумму третьего «конверта» на четыре части – по количеству недель в месяце. Тратьте каждую часть ТОЛЬКО в рамках недели.

Выводы

Таким способом (10 % + 45 % + 45 %) вы без кропотливого учета каждой копейки сможете взять финансы под контроль. Это начало большого пути.

Хочу еще раз вам напомнить: при любом доходе можно обеспечить себе достойный уровень жизни в будущем и не надеяться на пенсию.

Кризис в пандемию 2020 г. ярко продемонстрировал, без каких вещей вы можете с легкостью обойтись. Вот вам как минимум 10 % сэкономленных денег на сбережения.

Кстати, вы знали, что в Китае и Индии пенсия доступна не всем? Думаю, наше прогрессивное правительство вполне может не только снова повысить пенсионный возраст, но и взять в качестве примера этот удобный способ сэкономить бюджетные деньги – отменить пенсию совсем.

Не играйте с судьбой, а продумайте свой план на пенсионный возраст. Сэкономленные с каждой вашей зарплаты 10 % – это первый шаг к финансовому благополучию вашей семьи.

Глава 3
Финансовая «подушка безопасности»

После того как вы продали все ненужное и научились откладывать хотя бы 10 % от вашего дохода, можно переходить к следующему этапу – формированию пула сбережений на непредвиденный случай.

Обычно в инвестлитературе обозначают сумму, на которую вы сможете прожить шесть месяцев без снижения уровня жизни. Но при таком подходе почти никто никогда в России не начнет инвестировать.

В этой главе я хочу изложить альтернативную позицию по поводу того, сколько нужно откладывать на черный день. Также я расскажу, как лучше хранить эти деньги и можно ли начинать инвестировать, если на вашем счете пока нет крупной суммы денег.

Начнем с грустного. Скажем, вы получаете зарплату 50 000 рублей и тратите все подчистую. Исходя из логики вышесказанного, на вашем резервном счете должно быть 6 × 50 000 = 300 000 рублей.

Давайте смотреть фактам в лицо: у подавляющего большинства людей нет таких денег. Скорее всего, крупные суммы копятся целенаправленно – на первый взнос ипотеки, на машину или отпуск.

Нужно обладать невероятной силой воли, чтобы при такой зарплате на банковском счете просто так лежала сумма более четверти миллиона. Скопить такую сумму и не трогать – сложная задача. Но это важный шаг к началу инвестирования в акции. А инвестиции в акции – самый короткий и безопасный путь к финансовой свободе, если вы не из богатой семьи.

Нужно ли копить шестимесячную финансовую подушку перед стартом инвестиций? – Нет! Это слишком идеальная и сложная задача. Вернемся к примеру с 50 000 рублей. Например, вы решаете откладывать по 10 000 в резервный фонд. Тогда накопление «подушки безопасности» займет больше двух лет. А что, если за эти два года вам понадобятся деньги? Начинать процесс заново? Путь к инвестициям затянется.

Я считаю, что минимальный размер финансовой подушки на вашем резервном счете должен быть равен сумме ваших ежемесячных трат. Например, вы тратите в месяц 40 000 рублей. Это и есть тот запас, скопив который вы можете начать инвестировать.

Копите дальше и распределяйте ваши сбережения пополам между «подушкой безопасности» и инвестиционным счетом. Когда сумма на первом счете достигнет тех самых шестимесячных запасов, начинайте вкладывать в инвестиции все новые отчисления с зарплаты.

Начать инвестировать можно с самых безопасных инструментов – облигаций. Это совсем недорогой и очень надежный способ. Так ваш инвестиционный счет в крайнем случае может быть использован как дополнение к «подушке безопасности». Про облигации в книге будет отдельная глава.

В какой валюте хранить деньги резервного фонда? Моя рекомендация: 50 % – в долларах, 50 % – в рублях.

Доллар на данный момент – самая стабильная мировая валюта. Но держать в ней все сбережения неразумно. Мы все-таки живем в России и каждый день используем рубли.

Финансовая «подушка безопасности» – это не долгосрочная инвестиция, а подручные средства. Деньги могут понадобиться в любой момент, а курс валюты постоянно колеблется.

Где хранить эти деньги? Рубли – на счете в крупном банке, чтобы можно было легко снять без комиссий и штрафов. Обычно доходность такого счета – 3–4 %. Доллары храните на валютном счете. И лучше в другом банке, чтобы снизить риски. Доходность валютных банковских вкладов едва ли превышает 0,5 %, поэтому даже не заморачивайтесь по поводу выбора счета.

Подведем итоги:

• Обязательно создайте финансовую «подушку безопасности», равную уровню трат хотя бы одного месяца.

• Держите половину суммы фонда в долларах, половину – в рублях.

• Начинайте безопасно инвестировать, как только накопите минимальный размер фонда.

Теперь немного поговорим о мотивации и порассуждаем о силе денег.

Глава 4
Деньги – это топливо полноценной жизни

Великий прыгающий мотиватор Тони Роббинс в своей книге «Непоколебимый» писал: «Построение богатства – это не самоцель. А всего лишь компонент полноценной жизни»^[2]. Я с ним полностью согласен. Хочу продолжить цитатой другого автора. На этот раз – гуру в мире инвестиций, Уильяма Бернстайна: «Сегодня десятки миллионов человек по всей Америке радуются, что отложили “слишком много”, а сотни миллионов раскаиваются, что сэкономили слишком мало»^[3].

Деньги – это топливо полноценной жизни. Каждый сам решает, когда подкинуть дров, чтобы получить удовольствие. Кто-то сразу разжигает пионерский костер, а кто-то откладывает в течение нескольких лет, чтобы потом всю жизнь жить в тепле. В деле инвестиций важно не впадать в крайности…

Не нужно сейчас сидеть на хлебе и воде, чтобы потом жить сладко. Ваша задача – откладывать всего лишь 10 % от каждого вашего дохода, чтобы через несколько лет получать ту же сумму, которую получаете сейчас. Только вот на работу ходить больше не придется.

«Вместо страха потерять работу и бизнес, вместо депрессии и паники вы получите шанс своими руками создать будущее и добиться того уровня достатка, которого заслуживаете», – говорит Тони Роббинс.

Наверняка сейчас ваша жизнь похожа на крысиные бега. Вы ходите на работу или ведете бизнес в надежде, что скоро ваше материальное положение станет лучше. К сожалению, без сбережений лучше не станет. Однажды вас уволят с работы или ваш бизнес попадет в затяжной кризис. При этом ипотечные и кредитные обязательства никуда не денутся. В результате вы не только лишитесь дохода, но и попадете в ситуацию затяжного стресса.

К этому необходимо подготовиться заранее. Понятно, что, когда все хорошо и зарплату платят стабильно, не хочется думать о приближающемся конце света. Но он обязательно наступит. Я не пессимист. Я – реалист.

Я не уговариваю вас откладывать на черный день половину дохода. Вовсе нет. Все просто, как в пунктах А, Б и В:

А. Начните регулярно откладывать минимальную сумму, которую можете себе позволить, – выработайте привычку.

Б. Получите первые результаты.

В. Наращивайте сумму ваших отчислений.

Только представьте, что однажды вы скажете себе: «Сейчас я путешествую и занимаюсь тем, чем давно хотел. У меня появилась свобода и потрясающие перспективы без страха перед будущим». Разве это не прекрасно? Оглянитесь. Если за прошлые пять лет в вашей жизни ничего кардинально не изменилось, то почему вы надеетесь, что в будущем вас ждет дождь из денег?

Возьмите управление вашими финансами под контроль. Меньше бездумных трат, больше отчислений на инвестиционный счет. Другого пути к счастливому и безбедному будущему нет.

Я верю, что у вас все получится. Дерзайте!

Глава 5
Три ситуации, когда нельзя инвестировать

Вообще, этот текст должна зачитать ваша мама, но запреты малознакомых людей часто работают куда эффективнее.

Я на протяжении всей книги буду повторять, что каждый должен инвестировать. Но есть ситуации, когда даже при наличии финансовой «подушки безопасности» вам стоит временно воздержаться от инвестиций.

Вот три ситуации, когда я запрещаю вам инвестировать:

1. Вы вкладываете последние деньги

Какие бы перспективы ни открывали инвестиции, покупка акций – это все же риск. Да, можно собрать инвестиционный портфель, который почти гарантированно даст отличную доходность в долгосрочной перспективе, но пока это произойдет, могут возникнуть сложные ситуации, ведущие к потере работы или бизнеса.

В кризисные времена цена акций временно падает. Если вам экстренно понадобятся деньги, то убыточные инвестиции сыграют с вами злую шутку. Результат подобных ситуаций – депрессия и негативное отношение к инвестициям на всю жизнь.

Что делать:

Вкладывать только свободные деньги, которые вам не понадобятся в ближайшие годы. Сначала вы работаете на ваши инвестиции, потом они будут работать на вас.

2. У вас есть кредиты под большие проценты

Что выгоднее: получать 12 % в год от инвестиций или закрыть кредит со ставкой 20 %? На этот вопрос ответит любой здравомыслящий человек. Если у вас есть дорогой кредит, то первым делом позаботьтесь о том, чтобы погасить его как можно быстрее.

В этом пункте стоит отдельно сказать про ипотеку. Обычно ставка ипотеки – 8–10 % с комфортным месячным взносом. А иногда ставка еще меньше благодаря ипотеке с господдержкой. Если это ваш случай, то вы можете и даже должны параллельно начинать копить сбережения.

Что делать:

Сначала погасить дорогие кредиты и затем начинать копить деньги.

3. Вы эмоционально нестабильны

Есть термин «невротизм» – свойство личности, характеризующееся эмоциональной неустойчивостью, тревогой и пессимизмом. Встречали таких людей? В процессе инвестирования вы можете столкнуться с ситуацией, когда ваши инвестиции будут уходить в минус. Это не шутка. Представьте, что акции, в которые вы вложили накопленные потом и кровью 300 000 рублей, просели на 30 %. Теперь вы не то что без прибыли, вы в «просадке». На вашем счете около 200 000 вместо 300 000! Как отреагируете?

Например, в конце марта 2020 г. мой агрессивный инвестиционный портфель ушел в минус на 40 %. Продавал ли я свои акции? Конечно, нет! Прошло чуть больше месяца, и цены акций поднялись. Однако были кризисы 2000 и 2008 гг., когда цены после падения возвращались на прежний уровень больше семи лет. Вы готовы столько ждать при плохом раскладе?

Инвестиции – это прежде всего психология. Цена акций резко идет вниз, потому что толпы людей боятся потерять деньги и пытаются «вернуть хоть что-то». А разумные инвесторы в это время достают деньги из кубышки и начинают скупать надежные акции компаний – мировых гигантов по низкой цене. Эту тему я подробно раскрою в части «Психология инвестирования».

Сейчас, когда на вашем счете ноль рублей, легко рассуждать, как бы вы стоически все перенесли. Но, оказавшись в такой ситуации, вероятнее всего, вы будете сильно страдать. Ваши страдания будут особенно велики, если вы нарушите пункт № 1 – будете делать инвестиции на последние деньги.

Что делать:

Быть готовыми к временному падению цен ваших акций и грамотно составлять инвестиционный портфель с допустимым для вас уровнем риска.

Закрепим вышесказанное.

Я запрещаю вам инвестировать в трех случаях:

1. Если у вас совсем нет свободных денег. Лучше займитесь зарабатыванием и учетом трат.

2. У вас есть кредиты с высокой процентной ставкой. В этом случае погашайте кредиты и вступайте в наш клуб пассивных инвесторов. Дверь оставлю открытой.

3. У вас слабая устойчивость к риску. Этот пункт легко устраняется получением знаний. Например, имеет смысл дочитать эту книгу до конца.

Заключение

Дамы и господа, надеюсь, вы быстро решите все три пункта и начнете откладывать деньги. Инвестиции на фондовом рынке – это то, что делает людей обеспеченными. Чем быстрее вы разберетесь в них, тем быстрее избавите себя от назойливых мыслей об отсутствии денег.

Базовые принципы инвестирования в акции можно изучить всего за пару дней. Поверьте мне, не так страшен черт, как его малюют. Предсказываю: менее чем через пять лет какое-либо приложение для инвестиций будет стоять в телефонах большинства наших сограждан в одном ряду с приложением «Сбербанк Онлайн». Будьте в числе первопроходцев. Инвестиции – уже давно норма в западных странах. Скоро так будет и у нас.

Инвестиции – это ключ к вашему обеспеченному будущему.

Глава 6
Ипотека – это инвестиции наоборот

Давайте разберемся, как правильно пользоваться таким финансовым инструментом, как ипотека.

При грамотном подходе ипотека – это отличный инструмент для улучшения жилищных условий. В вашей жизни все будет в порядке, если вы возьмете ипотеку на небольшой срок с платежом, который вам не тяжело выплачивать. Однако если срок измеряется десятилетиями, то праздник превратится в настоящую катастрофу. И вот почему.

В качестве примера выберем квартиру стоимостью 6 млн рублей и ипотеку на 25 лет. Первое, что вы должны понять: через 25 лет вы будете другим человеком. Это сумасшедший срок. Кто-то обзаведется тремя детьми, кто-то разведется. Может, даже дважды. Квартира, о которой вы мечтали, будучи 25-летним холостяком, будет жалкой насмешкой для 50-летнего мужчины. Если у вас нет хорошей зарплаты и четкого плана погашения долга за несколько лет, 100 раз подумайте перед покупкой.

Возможно, лучше будет пока снимать квартиру и инвестировать деньги в акции. Подкопите – купите жилье без стресса.

Вот вам схемка для принятия верного решения.

Второй неприятный момент: непосильные платежи загонят вас в жесткую депрессию. Просто представьте, что вы, надрываясь, зарабатываете деньги, а львиную долю вашего дохода отдаете банку. И вдруг на десятый год наступает кризис, вас увольняют и квартиру вы теряете. Сложно описать, что вы испытаете.

Есть сотни примеров того, как ипотека в прямом смысле загоняла людей в гроб. Нельзя брать ипотеку, не имея финансовой «подушки безопасности» и с непосильными платежами. Если вы уже оказались в такой ситуации, задумайтесь над тем, чтобы продать квартиру вместе с ипотечным обременением. Так делать можно.

Третья неприятность: килограммы переплаченных денег. И это не шутка. В нашем случае через 25 лет вы переплатите 8,5 кг купюр по 1000 рублей. Один миллион весит примерно килограмм.

Одни лишь комиссионные банка за 25 лет составят 11,3 млн рублей. То есть за квартиру стоимостью 6 млн вы заплатите 17,3 млн. Переплата 188 %!

Проверьте сами с помощью ипотечного калькулятора по QR-коду.

Поэтому ипотека – это антиинвестиции. В этой ситуации зарабатывает только банк.

Здесь важно учитывать процентную ставку. Для расчета я взял ставку, которую давал банк лично мне, – 10,7 %. У меня ведь «нет работы». Миллионы от моего «толстовочного» бизнеса не считаются. На обороты по ИП банк особо не смотрит. Предприниматель – рисковый заемщик. Вот и ставка не 8, а 10 %. Если вы получаете большую «белую» зарплату, условия будут лучше.

В моем случае выплату ипотеки за очередную квартиру я сразу запланировал на три года, поэтому переплата была относительно невысокой. А еще я воспользовался снижением ставки до 5 % при рождении второго ребенка, что сократило сумму ежемесячного платежа.

Кстати, по статистике в августе 2020 г. ипотечный долг наших сограждан превысил^[4] 8 трлн рублей. Где возможности, там и проблемы.

Итак, закрепим, почему ипотека – это не всегда хорошо:

1. Через 25 лет вы будете другим человеком.

2. Вы заплатите банку полторы стоимости квартиры.

3. Если не сможете платить, останетесь без квартиры. Ведь за это время точно случится пара-тройка кризисов.

Что делать, чтобы потом не хвататься за голову:

1. Берите ипотеку на разумный срок, три – пять лет.

2. Размер платежа по ипотеке не должен сильно влиять на ваше благосостояние. Отдавая ползарплаты несколько лет подряд, вы наживете хронический стресс и, как следствие, проблемы со здоровьем.

3. Ни в коем случае не соглашайтесь на ипотечную кабалу, если есть большой риск потерять источник доходов в течение срока выплаты.

И главное: начните инвестировать в акции, чтобы быстрее накопить на первоначальный взнос. Это взрослый подход к серьезному этапу вашей жизни.

Что тут говорить, инвестиции – самый удобный способ реализовать любые ваши материальные желания.

Главное из части о личных финансах

• Сначала создайте «подушку безопасности» хотя бы на один месяц. Держите деньги пополам в рублях и долларах.

• Продавайте ненужное.

• Считайте расходы.

• Тратьте меньше, чем зарабатываете.

• Погашайте кредиты с высокой ставкой.

• Никогда не инвестируйте последние деньги. Помните, что иногда ваш инвестиционный капитал может уходить в минус. Нельзя срываться и «пытаться отбить свое». Нужно хладнокровно пережидать «просадку».

• Берите ипотеку по средствам. Так, чтобы ежемесячный платеж не менял привычный уклад жизни.

Часть II
Философия инвестирования

После того как вы накопили финансовую «подушку безопасности» и разобрались с личными финансами, можно переходить к инвестированию. Для начала давайте разберемся, что такое вообще инвестиции, почему они так важны и почему не только богатые могут этим заниматься.

Глава 1
Цели инвестирования

На простой вопрос «Зачем вообще заниматься инвестициями?» есть простой ответ – цитата из книги «Манифест инвестора» американского писателя и инвестора Уильяма Бернстайна: «Суть процесса инвестирования не в получении максимальных шансов разбогатеть, а в том, чтобы обеспечить себе комфортное существование на пенсии и не умереть в бедности».

Да, действительно, безопасные инвестиции в акции помогают наращивать капитал гораздо быстрее, чем банковские вклады. Это очень важно. И вот почему. Дело в том, что платежеспособность денег со временем снижается. То есть на одну и ту же сумму через несколько лет вы сможете купить гораздо меньше, чем сегодня. Этот процесс называется инфляцией.

Банки, в которых вы держите свои деньги, не работают себе в убыток. Именно поэтому ставки по вкладам едва ли покрывают инфляцию.

В 2021 г. официальная инфляция в России на уровне около 4 %, но реальный рост цен превышает 10 % в год^[5]. Для сравнения инфляция в США – меньше 1,5 %.

Инфляция тесно связана со ставкой Центробанка – это процентная ставка, под которую Центральный банк выдает кредиты остальным банкам. С помощью этой ставки Центробанк регулирует уровень инфляции в стране. Повышение ставки снижает спрос на товары в стране и закредитованность граждан, а вместе с тем замедляет экономический рост. Снижение ключевой ставки делает деньги более доступными для бизнеса, ускоряет развитие экономики, но больше кредитов – больше проблем у тех, кто неверно просчитал свою стратегию.

Источник: www.statbureau.org

Посмотрите уровень инфляции, перейдя по ссылке QR-кода.

Как инфляция влияет на наши с вами деньги

При наличии вклада вы видите, что сумма вашего капитала растет, но фактически вы лишь сохраняете, а не увеличиваете платежеспособность денег. Вы как бы откладываете деньги, чтобы потратить их в будущем на то же количество товаров, на которое можете их потратить сейчас. Но порой не удается даже сохранить платежеспособность денег. Вы вроде бы заработали 4 % годовых, а цены тем временем выросли на 10 %, то есть фактически вы потеряли 6 %. Грустно.

Почему опасно держать деньги в банке

Жорж Милославский в фильме «Иван Васильевич меняет профессию» произнес советский рекламный слоган: «Граждане, храните деньги в сберегательной кассе!». После этого он украл из квартиры Шпака наличные деньги и попытался скрыться.

Прошли годы. Сейчас уже никого не удивишь деньгами в электронном виде. Даже пенсионерам переводят пенсию на пластиковые карты «Мир». Прогресс заметно обезопасил наши деньги и упростил жизнь.

По состоянию на 1 января 2020 г. наши сограждане хранят в банках 30,55 трлн рублей^[6]. При этом только три четверти этих денег хранятся в банковских вкладах, частично компенсирующих инфляцию. Остальные – просто деньги на карте без процентов.

Важно понимать: банки берут ваши деньги с депозитов, выдают вам же в виде кредитов, вкладывают в акции и облигации, а потом забирают себе существенную прибыль. Вам отдают оставшиеся крохи. Так люди с каждым годом становятся беднее, а банки – богаче.

С инвестициями все иначе. При правильном подходе, который я описываю в своей книге, вы сможете обгонять инфляцию. Платежеспособность ваших денег будет значительно увеличиваться. Особенно на длинной дистанции.

Только накапливая и приумножая свои деньги быстрее инфляции, вы сможете позволить себе больше.

Посмотрите, на сколько процентов упадет реальная платежеспособность ваших накоплений за 20 лет, если инфляция будет всего 3 %.

При постоянных пополнениях вашего инвестиционного счета всего через несколько лет вы увидите, как деньги генерируют вам пассивный доход. В какой-то момент можно будет вообще отказаться от работы и заняться наконец тем, чем вы давно хотели, даже если это не будет приносить вам денег. А можно переехать в другой город или даже страну. Ведь заниматься инвестициями вы можете из любой точки планеты.

С помощью инвестиций вы также можете гораздо быстрее накопить на крупную покупку. Это может быть квартира, дом, машина или путешествие длиной в целый год.

Важно помнить, что чем выше доходность ваших денег, тем выше риск временно увидеть отрицательные цифры доходности. Например, в банковском вкладе вы не увидите сумму в минусе. А вот цена акций в кризисные времена может значительно снижаться. А если взять акции молодых компаний, то цена их и вовсе скачет. Есть шанс много заработать, но можно и много потерять.

Однако если вы возьмете себя в руки и не продадите свои акции в сложные времена, то их цена постепенно восстановится и продолжит расти быстрее банковского вклада.

Пример:

Вы купили одну акцию «Газпрома» за 200 рублей. Грянул кризис, и цена упала на 20 %, до 160 рублей. Некоторые поддаются панике и фиксируют убыток. А логика тут должна быть такая: разве может «Газпром» разориться в ближайшие годы? Вряд ли. Тогда и существование нашего государства ставится под вопрос. Если вы с этим согласны, то даже при снижении цены вы все еще обладатель одной акции «Газпрома».

Чтобы успокоить себя, учитывайте количество акций, а не их стоимость. Если вы приобрели надежные активы, то со временем их цена восстановится и продолжит расти.

Что такое по-настоящему надежные активы, вы узнаете, дочитав мою книгу до конца.

Итоги: зачем нужно инвестировать

Чтобы быстрее накопить на крупную покупку или получать пассивный доход, который снимет стресс и позволит заниматься всем, чем вы хотите.

Эксперт в области инвестиций Сергей Спирин высказал мудрую мысль в моем подкасте: «Инвестиции из разряда какой-то вещи, которая является роскошью и которой занимается небольшая часть населения, вынужденно превращаются в занятие, которым придется заниматься всем».

Послушайте выпуск, перейдя по QR-коду.

Глава 2
Что такое деноминация и девальвация

Что такое инфляция, мы разобрались, – это потеря покупательской способности денег. А еще бывает неприятная ситуация в экономике страны, когда национальная валюта обесценивается относительно других валют. Вследствие этого цены практически на все товары быстро взлетают вверх. Ведь на полках наших магазинов огромная доля импортных товаров. Это и есть девальвация национальной валюты.

Еще проще: девальвация – это когда растет цена доллара в обменнике, а инфляция – когда увеличивается стоимость молока в магазине.

В феврале – мае 2020 г. курс доллара подскочил на 17 %. Значит, цены на айфоны и другие зарубежные товары сразу же в рублях пропорционально выросли. А все рублевые вклады, соответственно, потеряли столько же от своей покупательской способности. То есть вы храните деньги в банке под 5 %, копите год, второй, третий… А тут – раз! И всего за месяц вы лишаетесь накопленных за все эти годы процентов. Обидно.

Выходит, нужно было держать накопления в долларах, чтобы сохранить их? К сожалению, это тоже не выход. Во-первых, процент по долларовым вкладам в российских банках близок к нулю. Во-вторых, доллар тоже теряет свою силу под воздействием инфляции, пусть и не так быстро, как рубль.

Как вы могли понять, девальвация рубля и инфляция тесно связаны. Например, когда была девальвация в 1998 г., инфляция достигла 80 %^[7].

Девальвация – это неприятно. А вот деноминация – это не так уж и страшно. Это когда с денег «убирают лишние нолики». То есть была тысяча рублей, а стала рублем, при этом сохранившим платежеспособность на уровне бывшей тысячи. Многие страны достаточно безболезненно проводили эту процедуру.

Деноминация проводится государствами для удобства расчетов. Чтобы люди не путались в нолях. Другое дело, что люди часто боятся таких изменений и бегут в обменник, чтобы конвертировать деньги в твердую валюту. Так и произошло в 1998 г. Правительство Бориса Ельцина хотело провести безобидную деноминацию, однако она совпала с неспособностью государства рассчитаться по краткосрочным облигациям, которые подпитывали российский бюджет с 1993 г. Случилась сильная девальвация национальной валюты.

И все же это всего лишь цветочки в сравнении с экономическими процессами, которые происходили в Зимбабве в 2008–2009 гг. В октябре 2008 г. цены там удваивались каждые пару дней^[8]. То есть сегодня банка пива могла стоить мешок местных денег, а на следующий день уже два мешка в буквальном смысле.

В феврале 2009 г. доллар Зимбабве был деноминирован по курсу один к триллиону (1 000 000 000 000), а в апреле местную валюту вообще запретили. В обороте остались американские доллары и английские фунты.

Как защитить свой капитал

Вышеописанных процессов в экономике можно не бояться, если иметь акции мировых компаний. Так вы будете практически полностью защищены от неожиданностей и глупостей, которые преподносит правительство страны. Вот вам еще один плюсик в пользу инвестиций в акции.

Глава 3
Мифы про инвестирование в акции

«Инвестирование в акции жизненно необходимо каждому, кто мечтает о безбедном будущем». С этой фразы я часто начинаю диалог с собеседниками, которые хотят получать пассивный доход. В ответ сразу же слышу три стандартные отговорки: инвестиции – для богатых, на инвестиции нужно тратить много времени и инвестированию надо долго учиться. Сейчас я поочередно развею все эти мифы.

Миф № 1: инвестиции – для богатых

В 2012 г. я запустил свой первый бизнес – UniFashion, торговлю университетскими толстовками. Всего за год продажи с нуля выросли до 7 млн рублей. Для меня, 23-летнего молодого человека, это было как полет на Марс.

Я, разумеется, задумывался о покупке машины, квартиры и других материальных благ. Однако растущий бизнес был приоритетом. Голос в моей голове говорил: «Вкладывай все деньги в бизнес, он вырастет, и ты с легкостью купишь все, что захочешь». За второй год продажи увеличились до 15 млн рублей. Казалось, вот оно, богатство. Но нет. Мне стоило огромных усилий убедить себя начать откладывать хоть какие-то 5000–10 000 рублей в месяц, даже несмотря на хороший доход.

В каждый период жизни я чувствовал, что «денег нет». В студенческое время, не имея зарплаты, затем на первой работе по найму, получая 23 000 рублей, и даже имея бизнес с хорошей прибылью. Казалось, еще чуть-чуть, и деньги появятся в неограниченном количестве. Но этого все не происходило. Такое не происходит при любом доходе. Будь то 20 000 или 300 000 в месяц. Вместе с вашими доходами растут и потребности.

Ощущение нехватки денег появляется из-за того, что для нашего ума откладывание денег – задача с наименьшим приоритетом. Оно и понятно, ведь финансовой грамотности нас не учили ни в школе, ни в семье. У меня дома, например, часто говорили: «Деньги для того, чтобы их тратить», – совершенно не думая о сбережениях, а в конце каждого отпуска мы всегда спускали деньги подчистую. Более того, наши родители, дедушки и бабушки пережили развал СССР и 1990-е – время, когда деньги полностью обесценились. Отсутствие базовых знаний о финансах и негативный опыт сделали свое дело. Закрепилась вредная привычка тратить все сейчас, не думая о будущем.

Для разрушения этой привычки нужно выполнить два важных действия:

1. Принять тот факт, что сбережения – это такая же необходимость, как покупка еды и одежды. Только откладывая деньги, вы сможете выбраться из бесконечного бега по кругу «от зарплаты до зарплаты».

Вы меня слышите? Другого выхода просто нет! Волшебника, который прилетит в голубом вертолете и подарит вам безбедную старость, не существует. Ваша жизнь в ваших руках. В умных книжках это называют «сначала заплати себе», имея в виду выделение бюджета для инвестиций^[9].

Когда я жил в общежитии на 5000 рублей в месяц, я вполне мог бы откладывать по 500 рублей в месяц. Но даже когда я продал за год толстовок на 7 млн, я не отложил ни одной 1000 в качестве сбережений. Как это возможно? Вопрос приоритетов в распоряжении с деньгами. Ах, если бы мне кто-нибудь дал почитать эту книгу в 18 лет!

Итак, с приоритетами разобрались. Теперь о сумме.

2. Определить, какую сумму вы готовы откладывать. Скорее всего, вы спокойно справитесь без 10–15 % вашего месячного дохода. Можно откладывать и меньше. Регулярность важнее суммы. Сумму можно увеличивать со временем. Важно выработать привычку делать сбережения и инвестиции.

Если вы не можете выделить даже 1000 рублей при зарплате 25 000 рублей и больше, вам стоит начать с учета ваших расходов, чтобы определить, где пробоина в бюджете. Попробуйте отказаться от некоторых покупок, зная, что в будущем вы сможете купить все это, не работая. Тем более, карантин расставил все по своим местам. Вам пришлось понять, без чего вы с легкостью можете обойтись. 1000 рублей – это тоже отличное начало! Повторю: принципиальный вопрос – регулярность инвестиций. Позже, когда вы увидите реальные результаты, вам не нужно будет объяснять, зачем все это.

Что делать:

Повысить приоритет сбережений и определить откладываемую сумму.

Инвестиции – не только для богатых. Да, что уж там говорить, большинство богатых начинали с учета финансов и с небольших сбережений.

Держу за вас кулачки. Верю: вы справитесь с бурей возражений, которые бушуют в вашей голове после прочтения этой главы.

Миф № 2: на инвестиции нужно много времени

Сейчас вы убедитесь в том, что инвестициям достаточно уделять всего один час в месяц. Заблуждение о недостатке времени лучше всего опровергает история о споре с участием великого инвестора Уоррена Баффетта.

В 2007 г. Баффетт поспорил на $1 млн, что за десять лет ни один трейдер не сможет заработать больше, чем он. При этом Баффетт всего лишь покупает фонд S&P 500 (это «пирог» из акций 500 крупнейших компаний США) и ничего с ним не делает на протяжении десяти лет. А его оппоненты могли покупать и продавать любые акции, используя армии крутейших финансовых аналитиков мира. Баффетту бросил вызов руководитель крупной инвестиционной фирмы Тед Сайдерс в надежде на легкую победу. Однако уже через девять лет результат Баффетта составил 85,5 % против 22 % у Теда^[10]. Победа пассивной стратегии инвестирования была очевидна. Так почему бы вам не последовать примеру Баффетта?

В августе 2020 г. Уоррену Баффетту исполнилось 90 лет. Выступая перед акционерами, он сказал: «Никогда не ставьте против Америки», имея в виду, что вам не нужно следить за отдельными акциями и читать новости. Нужно просто инвестировать во всю экономику Америки целиком. А в февральском письме 2021 г. акционерам его компании Berkshire Hathaway Баффетт подчеркнул, что компания является самым крупным владельцем основных средств компаний США на сумму $154 млрд^[11].

Сами подумайте, какова вероятность того, что Microsoft, McDonald’s, Google, Coca-Cola, Nike и еще пять сотен гигантских корпораций разорятся в ближайшие 20–30 лет? Вероятность даже меньше, чем шанс получить деньги от нашего правительства во время коронавируса. Хотя погодите… вероятности меньше нулевой не бывает!

Давайте подытожим:

Вам нужен всего один час в месяц на то, чтобы зайти в приложение на своем телефоне и сделать пару кликов для покупки акций. Так вы заработаете больше, чем все, кто хранит деньги в банковских вкладах. Ответьте честно: вы сможете отвлечься от социальных сетей или телевизора на один час раз в 30 дней?

Что делать:

Выбрать час на то, чтобы купить пакет акций фонда, ориентированного на американскую экономику, в приложении брокера.

Миф № 3: инвестированию надо долго учиться

Давайте поговорим еще об одном вредном заблуждении и выясним, почему можно успешно и безопасно инвестировать, не имея престижных дипломов и не проходя многолетнего обучения.

Тема инвестирования в акции бесконечна. Чем больше я узнаю, тем больше понимаю, что ничего не знаю. Я проходил обучение в Йельском университете, входящем в топ-20 университетов мира.

Преподавал нам знаменитый профессор и нобелевский лауреат Роберт Шиллер. Каждый день я открывал что-то новое. И знаете что? Все эти материалы бесполезны для составления надежного пенсионного портфеля. Для начала безопасного инвестирования глубокие знания и тем более экономическое образование совершенно не требуются! Следующий пример подтвердит мои слова.

Вы смотрели трехчасовой фильм Юрия Дудя о Кремниевой долине? Ссылка по QR-коду.

В середине фильма Юра беседует с Андреем Дороничевым, директором по продуктам Google, создателем мобильного приложения YouTube. Вот их разговор:

Андрей: Здесь [в США] идее инвестирования тебя обучают с детства. Моему ребенку восемь лет. Я объяснил ему, что такое инвестирование, и он начал. У него есть свое портфолио. Карманные деньги, которые копил два года, он вложил в четыре компании, в которые он верит: Google, Netflix, Microsoft, Amazon.

Юра: Стоп-стоп-стоп! Виртуально или по-настоящему?

Андрей: Нет, ну я за него купил кусочки этих компаний.

Юра: Настоящую акцию «Гугла»?!

Андрей: Да. И он следит за своим портфелем и понимает, что есть такая вещь, как деньги. И это не какая-то штука, которую ты хранишь где-то в своем золотом сейфе, а потом тратишь на какие-нибудь красивые вещи. Деньги – это инструмент, который должен работать. Это как твой сотрудник, которого ты устраиваешь на работу, и он делает что-то полезное где-то еще, пока ты им не пользуешься. Вот эта ключевая идея понятна всем американцам. Их этому учат с детства, это очень важно. А когда ты знаешь это, ты начинаешь понимать идею диверсификации, что если ты всех своих «солдат» [деньги] отправишь в одно место и не распределишь риски, то это очень опасно.

Юра в шоке.

Еще несколько лет назад я и сам удивлялся, что это так просто и доступно. Когда я в 2013 г. начинал инвестировать в акции, для покупки акции следовало скачать архаичную программу QUIK в стиле Windows 95. На макбук она, разумеется, не ставится. Для открытия этой программы нужно было установить еще одну программу – эмулятор. Было дико неудобно. Сейчас же есть десяток простых мобильных приложений надежных брокеров, через которые вы можете купить акции Google и Microsoft чуть ли не в два клика.

Брокер – это ваш «приятель», который за комиссию «сгоняет» в специальное место – на биржу – и купит вам те самые акции. О брокере поговорим подробнее в части «Главные герои».

В приложении вообще все сделано как для школьника. «Что купить» – «Акции» – дальше покупай акции хоть Apple, хоть Microsoft, хоть Netflix. У многих брокеров абонентское обслуживание – ноль рублей.

А сколько стоят эти акции? Немного цифр (на декабрь 2020 г.):

● Акция Apple стоит $121, за год цена выросла на 80 %.

● Акция Microsoft стоит $210, рост за три года составил 250 %.

● Акция Netflix стоит $493, рост за пять лет – 417 %.

Однако непонятно, как они будут расти дальше. Что делать, чтобы не потерять деньги? В прошлой главе я упоминал фондовый индекс на 500 крупнейших американских компаний. Другой пример: можно через специальный фонд разом купить только акции 100 ведущих технологических компаний США примерно за 10 000 рублей. Среди них Visa, Apple, Microsoft, Intel и другие. Это можно сделать с помощью все тех же специальных фондов из акций^[12].

Повторю еще раз, в чем преимущество такой инвестиции: так вы снижаете риски. Вам не нужно гадать, какая компания взлетит, а какая потонет. Сложно ли купить этот фонд? Абсолютно нет.

Если вы верите в то, что все и дальше будут продолжать пользоваться ноутбуками, телефонами и онлайн-сервисами, то этот фонд – один из вариантов того, что может быть в вашем инвестпортфеле.

Итог: разобраться в инвестировании может даже ребенок.

«Нам не нужно быть умнее остальных. Мы должны быть более дисциплинированы, чем остальные»^[13].

УОРРЕН БАФФЕТТ

В подтверждение вышесказанного продемонстрирую на диаграмме процесс перехода капитала от активного управления к пассивному инвестированию в миллиардах долларов.

Вы думаете, что все эти люди глупцы? Нет, конечно. Просто потому, что на длинной дистанции обыграть вложения в целую экономику отдельных стран почти невозможно.

Помните, что побеждает не тот, кто умнее или сильнее. Побеждает тот, кто быстрее адаптируется к меняющемуся миру. Для успеха в жизни вам не нужен диплом или научная степень. Вам нужно учиться быстро приспосабливаться к новым реалиям.

Сейчас Россия в самом начале инвестиционного пути. Инфраструктура создана и, к сожалению или счаcтью для нас с вами, еще мало кто понимает, как ее использовать.

30 лет назад мы вообще жили в другом государстве. Многих финансовых инструментов просто не существовало. Не было даже кредитных карт. Сейчас новые реалии. Вы должны переделать себя. Этот процесс по-настоящему болезнен для большинства людей. Надеюсь, вы найдете свой путь.

«Большинство людей переоценивают то, что могут сделать за год, и недооценивают то, что могут сделать за десять лет».

ДЖИМ РОН. ВЛАСТЬ АМБИЦИЙ^[14]

Повторю кратко все мифы:

• «Инвестиции – для богатых»: найдите первую 1000 рублей с помощью оптимизации трат.

• «На инвестиции нужно много времени»: высвободите всего час в месяц на покупку на покупку фонда стран с развитой экономикой.

• «Инвестированию надо долго учиться»: купить паи фондов и акции мировых компаний можно в два клика, не имея дипломов.

Вы хотите жить хорошо и не нуждаться в деньгах в ближайшем будущем? Тогда позаботьтесь об этом уже сегодня. Каждый день играет против вас.

Теперь, когда мы избавились от надуманных преград на пути к финансовой независимости, давайте разберемся, какие вообще есть варианты получения денег после ухода с работы.

Глава 4
Шесть вариантов получения дохода в будущем

По статистике, у 80 % людей доходы после 35 лет не увеличиваются, а после 45 лет начинают снижаться^[15]. Возникают резонные вопросы:

● Как сохранить привычный уровень жизни?

● Как помогать родителям и детям?

● Как путешествовать?

Ну и вообще, на что жить, когда вы по каким-либо причинам не сможете или не захотите работать? Я приведу шесть вариантов. Не учитываю помощь детей – этот вариант все-таки не совсем зависит от вас. Давайте пока рассчитывать на себя.

Первый вариант: государственная пенсия

А вы знаете, что средняя пенсия в России на начало 2020 г. составляла 14 980 рублей?^[16] Вам хватит такой суммы на ваши месячные расходы? Думаю, вряд ли. Более того, государство в 2013–2015 гг. уже провело неудачную пенсионную реформу. Поэтому в будущем ждать чего-то хорошего не стоит. Все же если вы хотите испытать это удовольствие, то можете самостоятельно достичь такого уровня пассивного дохода. Можно назвать это тест-драйвом пенсии в 40 лет или даже раньше.

Многие люди все еще думают, что, когда они перестанут работать, будут жить на пенсию. Государство ведь не бросит нас в беде. Я возражаю им: «Так это же будет после 60 лет. Не скоро!» Они отвечают: «Ну и что? Зачем сейчас об этом думать? Решу этот вопрос потом». Я: «Но ведь пенсия будет точно меньше зарплаты, как сохранить привычный уровень жизни?» Они: «Непонятно…»

Ладно. Самым упрямым я предлагаю тест-драйв пенсии. Следите за руками. Итак, допустим, средняя пенсия в России 14 980 рублей в месяц (2020 г.). Нужно скопить капитал, который будет ежемесячно давать пассивный доход, равный пенсионной выплате. Давайте накопим его гораздо раньше, чем в 60–65 лет. Тогда к нам придет озарение, что на такие гроши мы сможем лишь выживать. Ну а потом у нас еще останется время все исправить и продолжить безопасно инвестировать.

Какой капитал нужен, чтобы получать пассивный доход, составляющий 15 000 в месяц? В день, когда вы планируете начать тратить деньги с вашего счета, ваши средства должны храниться в самых консервативных инвестициях. Их доходность составляет 10 % в год. Пока примите это на веру. Давайте считать.

Пассивный доход в размере 15 000 рублей в месяц – это 15 000 × 12 = 180 000 рублей в год. Если это 10 %, то весь капитал составляет 180 000 × 10 = 1 800 000 рублей. Последовав моим рекомендациям, вы легко достигнете доходности 15 % годовых в рублях и накопите эту сумму всего за 10 лет. При этом откладывать нужно всего по 7500 рублей в месяц. В данном примере для наглядности я упрощаю расчеты. В реальности еще нужно учесть инфляцию, индексацию пенсии и другие факторы.

Итак, если вам сейчас 35 лет, то к 45 годам вы уже сможете протестировать сказочную жизнь российского пенсионера, делавшего инвестиции. Это, кстати, на 20 лет раньше наступления пенсионного возраста у мужчин. При этом у вас будет почти 2 млн рублей на счете. Деньги, которые вы в любой момент сможете забрать, конвертировать в валюту или построить на них дом.

А реальная пенсия – это плевок государства, который будет прилетать вам на карту каждый месяц. Общий капитал, накопленный десятками лет, будет храниться у государства. Всецело воспользоваться им не сможете ни вы, ни ваши дети.

Кстати, пенсионный возраст рассчитывают на основе средней продолжительности жизни в стране. То есть большая часть людей до нее попросту не доживает. Зато в каждом городе есть красивое здание Пенсионного фонда. Можете полюбоваться, куда ловко инвестируются ваши налоги.

Очень четко о бесполезности пенсии высказался гость моего подкаста № 86 Сергей Спирин, эксперт в области инвестиций: «У наших людей есть старая советская привычка думать, что государство поддержит их пенсией и спасет. Но все тенденции, которые я вижу и у нас, и на Западе, говорят о том, что этого не будет. И что если вы не формируете себе пенсию самостоятельно, то ничего кроме нищеты в старости большинство людей не ожидает. Все идет к тому, что пенсия как финансовый институт сойдет практически на ноль».

Подведем итоги:

1. Не стоит надеяться на государственную пенсию. Она маленькая и будет не скоро.

2. Можете потестить жизнь бедного российского пенсионера раньше срока, чтобы вовремя одуматься и позаботиться о своей старости.

3. Ваш финансовый план на жизнь: скопить столько денег, чтобы позднее вы получали как минимум не меньше вашей зарплаты или дохода от бизнеса.

С первым вариантом все понятно, переходим ко второму.

Второй вариант: работа до старости

А если вас уволят или вам надоест работать? Такое, например, происходило во время кризиса, связанного с пандемией COVID-19. В марте 2020 г. закрылось 66 820 ИП, что на 77 % больше, чем в 2019 г.^[17] Основная часть предпринимателей не откладывала деньги на черный день и попала в сложнейшую ситуацию.

Работать всю жизнь на нелюбимой и даже любимой работе – тоже не лучший вариант. Может, создать свою компанию?

Третий вариант: создание бизнеса

К сожалению, у многих уходит целая жизнь на поиск своего дела. Но даже если вы начали достаточно молодым, нет гарантии, что удастся построить компанию, которая будет работать без вас.

Создать прибыльный бизнес – это сложно, непредсказуемо и, по статистике, получается всего у 10 % людей. На мой взгляд, для ведения бизнеса нужно обладать врожденными качествами. И это непросто. Быть предпринимателем – это нести тяжелый крест, балансируя на скользкой дорожке, и работать 24 часа в сутки.

А еще большинству не нравятся выскочки. Придется с этим смириться. Если у вас получилось – хорошо. Однако лучше найти такой способ получения дохода, который подошел бы абсолютно каждому. Одним из таких способов может быть вложение в недвижимость.

Четвертый вариант: сдача квартиры в аренду

Да? Так просто? Как долго вы будете копить на квартиру? А что, если за это время вас уволят или грянет кризис? Деньги будут потеряны, квартиру заберет банк. Это попросту опасно. Хорошо, даже если вы накопите на квартиру, сколько вы будете за нее получать в месяц – 30 000 или 40 000 рублей? Этого хватит? Не думаю. В четвертой части книги, в главе «Почему сдавать квартиру – плохая идея» я подробно разберу нюансы инвестиций в недвижимость.

В одной из будущих глав я расскажу об альтернативных способах инвестирования в недвижимость. Вот там будет настоящее разрушение шаблонов. А пока на ум приходит пятый вариант получения денег в будущем…

Пятый вариант: банковский вклад

Уже теплее. Хорошее начало. А если при этом вы еще будете снижать ваши траты, то через пару лет можно выбиться «в дамки».

Однако тут есть подводные камни. В банке не дураки работают. Процент по вкладу едва ли будет поспевать за инфляцией. Что это значит, мы уже разобрали ранее. В долгосрочной перспективе вы будете просто терять деньги.

Остается шестой вариант.

Шестой вариант: безопасные инвестиции на бирже

«Это что ты сейчас сказал?» – Да, многим это кажется каким-то сложным делом для богачей. Это вовсе не так. Как я писал ранее, начать инвестировать можно с 1000 рублей, уделяя этому не более часа в месяц.

Загляните в мой Instagram по QR-коду. Там я каждую неделю показываю, как инвестирую по 5000 рублей в портфель для моих детей. Вы можете повторять за мной. Это занимает несколько минут.

Когда Алексею будет 18, а Ульяне 20 лет, то счет вырастет как минимум до 150 000 долларов. Дети сами смогут распорядиться, что делать с этим капиталом. Например, потратить на первый взнос ипотеки, отправиться в затяжное путешествие или реализовать свою мечту.

Эту идею я подглядел в книге «Миллион для моей дочери» Владимира Савенка – гостя моего подкаста «Деловая библиотека». Дальше в книге я приведу отрывок из нашей беседы.

Вот еще один простой пример с акциями Сбербанка:

В 2003 г. акция Сбербанка стоила 7 рублей.

В 2019 г. – уже 236 рублей (при этом дивидендные выплаты за 2019 г. составили 16 рублей за каждую акцию).

Если бы вы вложили 300 000 рублей в 2003 г., то купили бы 43 000 акций. В 2019 г. получили бы дивиденды в размере 685 000 рублей, плюс сами акции стоили бы 10 млн рублей.

На самом деле, эта тема намного проще, чем может показаться на первый взгляд. Инвестиции в акции похожи на создание своего бизнеса, но у второго варианта есть существенные недостатки. Давайте их разберем.

Глава 5
Почему инвестировать в акции проще, чем начать свое дело

Про акции я подробнее расскажу в части «Главные герои», а пока примите на веру: покупка акции – это покупка доли в бизнесе. Раз так, то давайте сравним покупку акции с запуском своего бизнеса.

Открывая кофейню или создавая бренд одежды, вы сразу же попадаете на конкурентный рынок. Где лучше снять помещение? Как позиционировать компанию, чтобы клиенты шли именно к вам? Это хлопотные вопросы, ответы на которые зачастую приходят после череды неудач.

При торговле акциями все в сто раз проще. Есть крупные компании, в каждой из которых работает целая армия профессиональных сотрудников. А еще эти компании ежегодно тратят миллиарды долларов, чтобы улучшить свой продукт, разработать новую маркетинговую стратегию и привлечь клиентов. Это всё делают они. А вы как инвестор только выбираете, кому с барского плеча подкинуть деньжат на развитие.

Хотя если погрузиться в историю, то раньше (до 1811 г.) инвесторы американской биржи, как настоящие совладельцы бизнеса, несли всю ответственность за деятельность компании, в том числе и уголовную. Нужно было несколько раз подумать, стоит ли вообще покупать акции. Сейчас все проще, максимум, чем вы рискуете, это деньгами: вы можете понести убытки при продаже акции по невыгодной цене.

Купить акцию – это получить долю в бизнесе, только 100 % работы за вас сделают другие люди.

Первый вывод: зарабатывать с помощью акций гораздо проще, чем вести бизнес.

Вы вообще понимаете, что, покупая акции, становитесь настоящим акционером? Да-да, хоть это иногда и выглядит со стороны как насмешка, но фактически вы – акционер. При этом ваши права защищает закон о рынке ценных бумаг, то есть юридически вы защищены.

А сами компании? Может ли обанкротиться, например, компания Microsoft? Теоретически – да. Однако это маловероятно. Операционная система Windows установлена на более чем 80 % всех компьютеров в мире! Представьте, как в этой компании отлажены все процессы. Вы даете Microsoft деньги на развитие, а компания делится с вами прибылью.

Уоррен Баффетт однажды высказал простую мысль: «Я стараюсь покупать акции бизнеса, который так хорош, что им может управлять идиот. Потому что рано или поздно так и происходит»^[18].

Второй вывод: с юридической стороны инвестирование в акции имеет высокий уровень безопасности.

Следующий тезис: чем больше инвесторов торгуют на бирже, тем дешевле акции. Почему? Представьте, если бы на одной улице стояло тридцать кофеен. Как вы думаете, продавцы начали бы снижать цены на кофе? Конечно!

Если в случае с моим «толстовочным» бизнесом UniFashion конкуренты могут переманить часть моих клиентов, то в торговле акциями все наоборот. Нет конкуренции: чем больше людей боятся потерять деньги и продают акции, тем выгоднее цена для долгосрочного инвестора.

Третий вывод: конкуренция на нашей стороне.

Кстати, когда я пишу громкую фразу «инвесторы торгуют на бирже», то имею в виду, что вы бесплатно открываете брокерский счет, устанавливаете себе на телефон приложение, заходите в раздел «Каталог акций» и нажимаете кнопку «Купить». Легко и непринужденно.

Давайте закрепим материал:

1. Зарабатывать на акциях проще, чем вести бизнес.

2. Инвестирование во многом безопаснее других способов получения прибыли.

3. Нет конкуренции: чем больше людей продают, тем ниже цены акций.

Заключение

Американский писатель Джим Рон писал: «Привычки начинают меняться, когда мы начинаем изменять наши представления»^[19].

Вы точно уверены, что вам нужен новый айфон, а не пассивный доход от 20 000 рублей в месяц за то, что вы однажды поверили в компанию Apple и дали ей деньжат? Решайтесь!

Главное из части о философии инвестирования

• Рынок акций США растет уже больше 100 лет, мир не стоит на месте. Нет видимых причин сомневаться в дальнейшем прогрессе.

• Успешно вести бизнес могут единицы. Безопасно зарабатывать на акциях – любой, у кого есть инструкция, что купить. Кстати, эту инструкцию вы сейчас держите в руках.

• Прямые инвестиции в недвижимость для большинства сложны и менее прибыльны, чем покупка акций.

• Надеяться на государственную пенсию означает приговорить себя к бедности на старости лет.

• Начните с покупки фонда акций или облигаций, чтобы убедиться, что инвестиции работают.

После этой части вам должно стать понятно, что инвестиции в акции – это самый простой и единственный доступный способ обеспечить себе безбедное будущее.

В следующей части я хочу поделиться с вами историей своего инвесторского пути.

Часть III
Мой путь

Если вы дочитали до этой страницы, то наверняка уже впечатлены возможностями, которые открывают инвестиции. В этой части я хочу рассказать, как начиналась моя любовь к ним.

Предисловие

Пора сознаться и рассказать правду. У меня нет высшего экономического образования. Я не работаю в Министерстве финансов или в брокерской компании. Так какого черта я раздаю советы по инвестированию?

Если коротко: у меня разнообразный опыт инвестиций и умение логично донести информацию без сложных терминов, которыми пользуются профессиональные преподаватели.

● Я окончил факультет технической кибернетики Санкт-Петербургского политехнического университета.

● В 22 года (2011 г.) с нуля открыл свое дело. Через несколько лет продажи в бизнесе достигли 30 млн рублей в год.

● В 29 лет (2018 г.) написал книгу «Охотник за идеями», выпущенную издательством «Манн, Иванов и Фербер», которая продалась менее чем за полгода.

Узнать больше о книге вы можете, пройдя по QR-коду.

● С 2017 г. я записываю подкаст «Деловая библиотека», в рамках которого беру интервью у авторов книг, инвесторов, и крутейших бизнес-экспертов. Количество выпусков уже перевалило за сотню.

● С 2012 г. я по 20 раз в году летаю в регионы России и читаю лекции о бизнесе, в том числе в качестве федерального спикера программы «Деловая среда» от Сбербанка.

● Помимо этого я побывал в 41 стране и совершил больше 120 прыжков с парашютом с высоты 4000 метров.

«Семён, как все это связано с инвестициями?» – Вроде бы никак. На самом деле это все части тернистого пути к пониманию того, как долгосрочно зарабатывать большие деньги. Что и является основой инвестирования.

На этом пути я приобрел знания, которые позволили мне на биржевых инвестициях создать капитал больше $500 000 всего за несколько лет. Управлять такими деньгами, когда тебе чуть за 30, непросто и волнительно.

Дальше я расскажу: как пытался стать трейдером; о сербском друге-инвесторе; о сомнительном VIP-обслуживании; обучении в Йельском университете; о мимолетном разговоре с другом из Череповца, сыгравшем важную роль в моем становлении как инвестора.

Глава 1
Деньги по-быстрому

В конце 2013 г. я путешествовал по Японии, волшебной стране, не похожей ни на одну другую. Особенно мне везло с людьми, встречавшимися на моем пути. Случайные встречи приводили в самые неожиданные места.

В один из дней я познакомился в токийском метро с итальянцем и американцем, которые приехали на форум, посвященный роботам. Они показали мне мекку стартаперов Токио – коворкинг-центр и бизнес-инкубатор. Так я оказался в коворкинг-центре, которым управлял предприниматель и венчурный инвестор Наримаса Макино. Именно от него я впервые узнал про инвестиции на бирже…

Наримаса рассказывал, что можно купить акции компаний Mitsubishi, Yamaha, Sony, Toyota и это несложно. Да и вообще любой мировой корпорации. И чтобы зарабатывать вместе с этими крупными компаниями, не нужно ездить на их заводы или как-то помогать. Достаточно позвонить брокеру и инвестировать свои деньги.

Вернувшись в Россию, я еще некоторое время размышлял. Как это? Эти гигантские корпорации тратят миллиарды долларов, нанимают тысячи специалистов по всему миру, а я вот так просто куплю их акцию и буду зарабатывать? Звучало неправдоподобно. Более того, мое окружение, молодые предприниматели, ничего не знали о подобном. Просто не было никого, с кем можно было бы проконсультироваться. «Инвестиции – это, наверное, удел богачей, которым уже деньги девать некуда», – думал я. Но при этом понимал две вещи:

1. Кто-то акции покупает. Ведь не зря изо дня в день в новостных экономических передачах показывают графики биржевых индексов Доу-Джонса, ММВБ. Значит, есть достаточно большая группа людей, для которых эта информация важна.

2. Цена акций в долгосрочной перспективе будет расти. Очевидно, что если компания развивается, продает все больше новых товаров, то стоимость этой компании и ее акций увеличивается.

Эти размышления привели меня к выводу: если начать изучать вопрос в 25 лет, а не в 50, то у меня явно будет преимущество перед другими инвесторами, начавшими позже. Я открыл таблицу Excel и посчитал, как быстро я разбогатею. Вот и высшее образование пригодилось. Для этого, оказывается, нужно было учиться пять лет в лучшем техническом вузе Петербурга, – табличку создавать.

В 2013 г. еще не было навязчивой рекламы брокеров с названиями крупных банков. Единственная компания, о которой я что-то слышал, была «Финам», куда я и направился.

Менеджеры «Финама» приняли меня тепло и сообщили, что «сейчас как раз проходит акция: пополняете брокерский счет на 100 000 рублей и получаете двухнедельный курс трейдинга в подарок». Звучало заманчиво. Я дошел до ближайшего банкомата, снял деньги и вернулся.

Так началась моя жизнь в роли инвестора. Я с увлечением занимался и записывал все, что говорил лектор. А вечером открывал торговый терминал с графиками. Помню, что чувствовал эйфорию каждый раз, когда удавалось получить прибыль. Сбербанк, «Лукойл», «Газпром» стали моими ежедневными партнерами в новом деле. Порой мне удавалось зарабатывать несколько тысяч рублей за день. Тогда я и подумать не мог, что всего через пять лет буду зарабатывать столько же, но в долларах. Один вопрос не давал мне покоя: «Если нужно просто анализировать графики, то почему тогда все не зарабатывают такие легкие деньги на рынке?». Ответ на него я получил чуть позже.

Спустя три месяца у меня на счете оказалось 50 000 рублей вместо изначальных 100 000. Как так? Это, видимо, ошибка! Но никакой ошибки не было. Суровая реальность такова, что жадность иногда заставляет совершать нелогичные шаги и идти против рынка даже самого «прокачанного» аналитика. Более того, внушительная часть прибыли уходит брокеру в виде комиссий.

Я вывел деньги и решил сделать паузу. Это был ценный урок, который стоил мне половины всех денег и нескольких месяцев жизни. Можно сказать, легко отделался. И все же отказываться от идеи инвестирования мне не хотелось. Как-то ведь можно на этом зарабатывать. Дальше я попробовал вложиться в паевые инвестиционные фонды – ПИФы…

Какой урок я вынес из первого опыта? – Долго зарабатывать, постоянно покупая и продавая, не получится. Да, этот процесс может вскружить голову и доставить большое удовольствие. Однако потерять деньги проще простого. Если бы кто-то знал наверняка, какие акции будут расти, то давно уже стал бы королем мира. Но это невозможно. Поэтому надо начинать с безопасных долгосрочных инвестиций.

Глава 2
ПИФы и ВИП-обслуживание

Вторая попытка выйти на в рынок ценных бумаг была через доверительное управление. В 2015 г. я узнал, что такое паевые инвестиционные фонды (ПИФы). Увидел рекламу в интернете: переводи деньги, выбирай допустимый уровень риска/доходности, а все остальное сделает управляющая компания. Менеджеры компании сами собирают портфель из акций российских компаний. Вам остается только получать прибыль. После активной торговли мне хотелось немного отдышаться, и я решил доверить деньги «профессионалам»…

В то время почти каждый крупный банк имел свое инвестиционное направление. В частности, мне приглянулись Газпромбанк и Сбербанк. С первым как-то не сложилось: сразу не перезвонили, отвечали на вопросы высокомерно, да и находился банк далеко. Я выбрал Сбербанк. Пришел в отделение, которое располагалось в «Галерее» – в самом центре Петербурга.

Поднявшись на второй этаж, я как бы возвысился над толпой. Мне предложили сесть в удобное кресло и принесли чай. Этот офис Сбера назывался Сбербанк Премьер. Мы обсудили, куда мне лучше пристроить деньги. Выбрали два фонда: «Сбалансированный» с облигациями и «Фонд активного управления» с акцентом на акции и быстрый рост. Я подписал договор и получил красивый серебристый конвертик с документами. Вечером зашел в «Сбербанк Онлайн» и сделал первый платеж.

За три месяца я пополнил счет на 130 000 рублей. Бизнес с толстовками уже тогда качал деньги, как нефтяная вышка – нефть, поэтому я расслабился и на некоторое время забыл про инвестиции.

Примерно через полгода я зашел в личный кабинет и увидел прибыль в размере 11 %. Неплохо. При том, что в Сбере вклады тогда принимали под 8 % годовых (это 4 % за полгода). Казалось бы, хороший вариант для ленивых: вложил и не паришься. Профессионалы крупнейшего банка в стране уж точно знают, что делают. Ну а кто, если не они?

Однако цена пая, включающего акции ведущих компаний США, S&P 500, за это время выросла на 16 %. Что это значит? А то, что если бы я купил пай индексного фонда и ничего не делал, то заработал бы больше, чем заработали профессиональные трейдеры. Добавлю, что, помимо более высокой доходности, мои вложения, разумеется, были бы привязаны к доллару. Это ведь все же экономика США. А в ПИФах базовой валютой был рубль.

Еще более неприятный факт состоял в том, что этим «профессионалам» за их работу нужно было платить. Они брали до 6,85 % комиссионных в год! Даже если учесть, что все комиссии кроме 2 % за вывод средств (до 180 дней) уже были учтены, итоговая прибыль составила не 11, а лишь 8,78 %.

Пример расчета: было 100 рублей, стало 100 + 11 % = 111 рублей.

111 – 2 % = 108,78 рубля. Прирост – 8,87 %.

Знал бы я тогда, что вместо того, чтобы зарабатывать деньги мне, они только богатели сами. Для сравнения скажу, что фонды на базе индекса S&P 500 берут за управление около 1 % в год, то есть 0,5 % за полгода. Плюс комиссия брокера – 0,3 %. В итоге купить пай самостоятельно в пять раз выгоднее!

Почему не у всех хватает ума просто купить пай этого фонда? Во-первых, просто не все такие умные. Во-вторых, брокер активно рекламирует свои ПИФы. Неопытный инвестор легко поддается на уговоры, ведь брокер не обманывает, он просто недоговаривает.

Посмотрите, какую доходность Сбербанк декларирует у себя на сайте. Эти зеленые цифры явно могут вскружить голову новичку. Обратите внимание, что доходность указана за три года и в рублях.

Курс доллара 26 марта 2021 года был 76 рублей, а 26 марта 2018 года – 57,10. Выходит, что вы бы заработали 25 % в рублях, если бы просто купили доллар. И скорее всего, в цифре 22,65 % не учтены все комиссии. Выходит, что если бы вы инвестировали в фонд облигаций «Илья Муромец», то фактически уменьшили бы свой капитал. Вот это я понимаю – «умеренный доход».

«Нет-нет, инвестиции – это не так просто. Вы точно все потеряете. Несите лучше деньги нам». Так звучат доводы брокеров. Кому вообще нужны пассивные инвесторы, которые нудно докупают самостоятельно акции одного и того же фонда? Брокерам же виднее. На деле все обстоит иначе.

Какие выводы стоит сделать из этой истории?

1. Доверительное управление ПИФов – это огромные комиссии и туманный результат для инвестора. Хотя, конечно, даже такой вариант однозначно лучше простого долгосрочного вклада в банке.

2. Пассивный инвестор, который понимает азы фондового рынка, за 10–15 лет обыграет 90 % всех ПИФов с активным управлением. Комиссии на таком промежутке времени играют существенную роль.

Посмотрите диаграмму, которую привел в своем блоге Сергей Спирин, эксперт по инвестициям и гость моего подкаста «Деловая библиотека»^[20].

Комиссия 3 % в год за 20 лет съедает половину вашего дохода. Только представьте, какие крохи останутся при комиссии 5–7 %. Лучше даже не начинать инвестировать.

Глава 3
Сербский знак

В 2016 г. у меня гостил друг из Сербии – Стефан. Тогда он работал в ирландском офисе деловой соцсети LinkedIn (заблокирована в России с 2016 г.). В один из вечеров Стеф рассказал мне, что в качестве премии им на работе выдают акции компании. Я округлил глаза и с пристрастием стал расспрашивать. Он сказал, что и я могу свободно купить акции LinkedIn и других американских компаний. Весь следующий день я занимался только изучением этого вопроса.

Мой аккаунт в «Финаме» давно закрыли. Поэтому с помощью старого профиля купить акцию LinkedIn не получилось. Я прогуглил и нашел «Неттрейдер». В 2016 г. это был единственный адекватный онлайн-сервис, где можно было выбрать акции зарубежных компаний и купить за пару кликов. Все остальные брокеры заставляли устанавливать шайтан-приложение QUIK, которое я вспоминаю с болью после торговли через «Финам».

Я зарегистрировался, купил две акции и успокоился. Через пару недель Стефан мне пишет: «Ну как тебе такое, братко?» Я заглянул в личный кабинет и не поверил своим глазам. Цена акций за день взлетела на 43 %! А все потому, что компания Microsoft целиком купила бизнес LinkedIn.

В тот день меня озарило. Я начал изучать инвестирование, руководствуясь уже не графиками, а такими рассуждениями:

– Картошку из «Макдоналдса» едят во всем мире. «Макдоналдс» есть почти в каждом городе. Акции точно будут расти!

– Миллиарды людей пользуются соцсетями. Бизнес платит за рекламу. Facebook – мировой лидер. Его акции точно взлетят!

– 25 000 самолетов ежедневно поднимаются в небо. Большую часть лайнеров выпускает компания Boeing. Билеты становятся все доступнее. Больше людей летает. Покупаю акции Boeing в инвестпортфель!

Я продал все ПИФы в Сбере и перевел деньги в «Неттрейдер». А дальше ежемесячно докупал акции крупных компаний. Так я приобрел акции компаний, услугами которых сам пользовался постоянно. За год портфель вырос на 30 %. Я подумал: «Да че тут, делов-то, инвестировать». При этом я удачно попал в те два года, когда акции росли как на дрожжах. А в 2018 г. был какой-то ад. Полгода растут – полгода падают. Новичок может испытывать неприятные чувства.

Тогда же в моем подкасте «Деловая библиотека» появился гость – Роман Аргашоков, автор книги «Деньги есть всегда». Послушать выпуск вы можете, пройдя по QR-коду.

Рома включил демонстрацию экрана и показал, как инвестирует через брокера «Открытие» в ETF (Exchange Traded Funds).

Целый вечер я просидел на сайте etfdb.com, где есть полная база фондов, а на следующий день поехал в банк «Открытие» и активировал очередной брокерский счет. На этот счет я перевел больше полумиллиона рублей, поэтому мне выделили персонального менеджера. Правда, он оказался невероятно назойливым. Вместо ответов на мои вопросы он забрасывал меня бесполезными инвестидеями. А спустя некоторое время назвал меня «сложным клиентом». Возможно, так и было. Ведь я не хотел покупать инвестпродукты, на которых зарабатывает банк.

Эта история закончилась тем, что я познакомился с другим брокером, который был настолько хорош, что я сам перевел на его счет все свои деньги из «Открытия», а сервис «Неттрейдер» он просто купил…

Глава 4
Вожаки стаи

В начале 2018 г. заканчивался бум криптовалют. Я встретился со своим другом Денисом, чтобы обсудить инвестиции на бирже и покупку криптовалюты. Несмотря на свой достаточно большой опыт, у меня все равно оставалось множество вопросов. Казалось, что структурировать всю информацию, касающуюся инвестирования, можно, только занимаясь этим всю жизнь.

Денис случайно упомянул, что его одноклассник Антон из Череповца «выбился в люди» и стал большим боссом в брокерской компании «Фридом Финанс». Мне пришла в голову мысль: а почему бы не задать этому человеку давно скопившиеся у меня вопросы про акции…

На тот момент я уже целый год записывал подкаст. На передачу я приглашал крутых экспертов и задавал им вопросы в эфире. Решил поступить в этот раз так же. Я написал Антону, он согласился встретиться.

31-й выпуск «Деловой библиотеки» вы можете послушать в iTunes и на «Яндекс. Музыке», пройдя по QR-коду.

Беседа настолько меня вдохновила, что я забрал все деньги из «Открытия» и «Неттрейдера», чтобы мигрировать во «Фридом Финанс». Там я познакомился с моим будущим финансовым консультантом, с которым работаю по сей день. От него же я узнал и имя основателя компании – Тимур Турлов. Тогда Тимуру было всего 30 лет, а активы клиентов его компании уже перевалили за $1 млрд. «Вот бы с ним поговорить вживую», – промелькнуло у меня в голове. А почему бы и нет! На одной из встреч с инвесторами «Фридом Финанс» я подошел к Тимуру и пригласил его на подкаст. Он ответил: «Без проблем! Приезжай в головной офис в Москва-Сити – запишем».

Видеоверсия этого выпуска «Деловой библиотеки» под номером 69 доступна на моем YouTube-канале по QR-коду.

К моменту записи подкаста я даже купил акции самого холдинга «Фридом Финанс». Еще бы – ведь это единственный в России брокер, акции которого торгуются на Нью-Йоркской бирже! Вот это уровень! Конечно, общаясь с такими людьми, как Тимур, невозможно не влюбиться в инвестирование.

Любопытно то, что я плачу довольно большие комиссии «Фридом Финанс» при участии в сделках IPO. За счет этих комиссий растут активы компании, а вместе с тем и цена самих акций. Держа их акции в своем портфеле, я как бы получаю кешбэк со своих выплаченных комиссионных.

Глава 5
Калифорнийская конференция не в Калифорнии

В какой-то момент я начал делиться своими инвестиционными идеями с друзьями. Некоторые доверяли мне, пробовали инвестировать и получали первые результаты. Наблюдая за их успехами, я понял, что молчать о своем опыте было бы настоящим преступлением. Так я начал читать лекции об инвестировании в акции.

Есть такой формат конференций – TEDx. Появился он в Калифорнии, а сегодня эти конференции проводятся по всему миру. Основная задача этих мероприятий – доносить сложные идеи простым языком в выступлениях не дольше 18 минут.

В первый раз я выступал в Екатеринбурге в 2015 г. с темой «Как путешествия делают тебя успешнее».

Посмотреть это выступление можно на YouTube-канале TedTalks по QR-коду.

А полный текст выступления вы можете прочитать в моей книге «Охотник за идеями: Как найти дело жизни и сделать мир лучше»^[21].

Позже я дважды пытался выступить на TEDx в Москве с мотивирующей темой о предпринимательстве, но оба раза не удалось это сделать – организаторы давали слово другим спикерам.

Я узнал, что в марте 2019 г. такая конференция будет проводиться в Санкт-Петербурге. И не где-нибудь, а в моем родном Политехническом университете. Я бросил все силы на подготовку и прошел строгий отбор. Тогда я был уже сильно «заряжен» инвестированием в акции и мог открыть глаза на эту революцию сознания широкому кругу людей.

Тема моего выступления звучала так: «Про что нам забыли рассказать в школе, или Как тратить деньги правильно». Моя речь вызвала настоящий фурор. Еще бы! Ведь когда вам простыми словами объясняют, что есть простой путь к финансовой свободе, мало кто может остаться равнодушным. Особенно студенты, у которых взрослая жизнь только впереди.

Вы можете посмотреть видео, перейдя по QR-коду.

Итак, TEDx в СПбПУ им. Петра Великого, 2019 г., – вот полный текст выступления, разделенный на семь глав для удобного восприятия:

1. Думай шире

В январе 2017 г. эксперты международного объединения Oxfam сообщили, что восемь богатейших людей в мире обладают бо́льшим капиталом, чем 3,6 млрд беднейших людей.

Капитал в мире распределяется неравномерно. Повышение уровня финансовой грамотности поможет решить этот вопрос. Если каждый из нас начнет изучать, как управлять финансами, и сможет повысить свой уровень жизни, то вместе с ним вырастет и уровень жизни в нашем районе, городе, стране. Значит, будет меньше бедности, меньше преступности, появится больше магазинов с качественными продуктами.

Сергей Васильев, первый инвестор портала Rambler и гость моего подкаста, недавно написал на своей странице в Facebook: «Нам не хватает богатых и состоятельных людей… которым было бы что потратить в этих бесчисленных торговых центрах, салонах красоты, кинотеатрах, кафе и ресторанах…»

Я считаю, что базовое финансовое образование открывает огромные возможности для молодых людей. Его нужно давать как в школе, так и в семье.

Я поделюсь с вами открытиями, которые кардинальным образом изменили мою жизнь к лучшему. Я бы очень хотел иметь эти знания еще в университете или даже в школе. Тогда я так и не узнал рецепт богатства… Но ничего, зато я знаю, что такое вакуоли и сколько угля добывается в Болгарии. Это ведь так важно.

Так как же все-таки некоторые люди достигают финансовой независимости?

2. От общего к личному

Если бы вы купили акции Facebook на $1000 в 2013 г., а спустя пять лет продали их, то на вашем счете было бы 350 000 рублей. А если бы вы купили акции Apple на ту же сумму $1000 в 2008 г. и продали спустя 10 лет, то сумма бы выросла до 1 000 000 рублей. То есть если бы в 2008 г. вам было 20 лет, то к 30 годам вы бы стали миллионером.

Впечатляет? Зачем нам создавать свой бизнес или работать всю жизнь по найму, если можно просто сесть в один поезд с компаниями, в которых каждый день тысячи профессионалов работают над тем, чтобы эти компании получали больше прибыли. Для того чтобы провернуть такой трюк в своей жизни, нужно начать откладывать деньги и учиться инвестировать.

3. Сначала копим капитал

С экранов телевизоров нам каждый день рекламируют товары, которые повышают уровень комфорта нашей жизни: еду, косметику, машины (тратьте, тратьте, тратьте). Работодатели заманивают нас крепким социальным пакетом. Чаще всего такой путь ведет к бесконечному бегу по кругу. Заработал – потратил.

Не так давно мы путешествовали по Таиланду и на одном из островов познакомились с парой из Волгограда. Парень рассказал, что работает в крупной IT-компании и получает баснословные для своего города 300 000 рублей. На мой вопрос, как он их инвестирует, он ответил: «Никак, все трачу. А как, Семён? Ведь дети растут, нужна квартира побольше. Машина уже не по статусу – нужно сменить».

А представьте, что с ним произойдет, если его уволят. Стресс? Слишком слабо сказано. Одни только большая квартира и машина будут требовать соответствующих трат, а еще ведь есть ипотека на загородный дом. Комфортная жизнь разрушится, как карточный домик.

Такой же стресс испытывают не только наемные сотрудники, но и предприниматели. Бизнес растет – расходы растут вместе с ним. Наступает спад продаж – начинается черная полоса. В обоих случаях этих неприятностей можно избежать, начав откладывать деньги на банковский счет. И не на покупку новой машины или на следующее путешествие, а для того, чтобы просто накопить.

Когда мы покупаем товары, мы повышаем или поддерживаем свой уровень жизни. Получаем удовольствие здесь и сейчас. Откладывая деньги, мы обеспечиваем себе безбедное и счастливое будущее.

4. Кто богаче?

Давайте рассмотрим другой пример. Василий работает в большой корпорации и получает 300 000 рублей в месяц, а Федя продает одежду и зарабатывает 50 000 рублей. Кто из них богаче? Правильный ответ: неизвестно. Ведь мы не знаем еще две важные величины: их траты и сбережения.

Василий тратит 350 000 – даже больше своей зарплаты, ведь с таким достатком ему одобрили кредитную карту с большим лимитом. А Федя более бережлив: тратит только 40 000 рублей, а 10 000 откладывает. Ну а теперь сами ответьте на вопрос, кто богаче.

Это только начало. Если Федя откроет вклад в банке (под 6 % годовых) и будет ежемесячно пополнять его на эти 10 000 рублей, то через десять лет у него на счете будет 1,6 млн рублей, а через 20 лет – 4,6 млн рублей.

Много это или мало? Давайте сравним с инвестициями в акции. Если представить, что на ту же сумму Федя будет покупать акции крупных международных компаний, которые точно не развалятся (с доходностью 15 % в год), то через 10 лет сумма вырастет до 3 млн рублей, а через 20 лет – до 15 млн рублей (в четыре раза больше, чем в банке). Если вкладывать в долларах, то будет почти четверть миллиона долларов.

Не верите мне – поверьте математике и Exсel.

Как видно на графике, если доходность ваших акций будет расти еще на 10 % в год быстрее, то эти же 10 000 рублей в месяц превратятся в уже почти 70 млн рублей. Ох уж эти коварные проценты!

Как только вы активируете мышление инвестора, назад пути не будет. Возможности для увеличения вашего капитала будут появляться за каждым углом и все бо́льшие, поэтому к такой сумме вы придете гораздо раньше Феди. Важно просто начать.

Наличие сбережений не только повышает уверенность в своем будущем, но и делает нас счастливее. Ведь количество стрессовых ситуаций заметно снижается. Вы больше не будете так сильно переживать из-за увольнения с работы или потопа, устроенного соседями сверху.

Итак, беспроигрышные шаги к финансовой независимости:

• Сначала вы просто копите.

• Затем осваиваете инвестиции в низкорисковые акции – это акции крупных компаний, которые точно не потонут ближайшие полвека.

Чтобы вы могли лучше понять, что это за низкорисковые акции, я попрошу вас немного мне помочь и ответить на три простых вопроса поднятием руки:

Скажите мне, кто пользуется поиском в интернете? Благодаря вам растут акции Google.

А кто хотя бы раз в год летает на самолетах? Boeing – бессменный лидер в производстве авиалайнеров.

Ну и последнее, только честно. Это останется между нами: кто ест картошку из «Макдоналдса» хотя бы раз в месяц? Смелее. Теперь вы понимаете, благодаря кому растут акции McDonald’s. Почему вы до сих пор не зарабатываете вместе с ними?

Нужно ли для этого получать финансовое образование? Совершенно не обязательно. Достаточно самостоятельно читать книги и статьи про инвестирование. Как только вы купите свою первую акцию, уверяю, интерес к таким книгам резко повысится. Вы обречены на успех.

5. Почему это безопасно

Немного статистики:

Согласно исследованию Института Гэллапа, в США акции покупают 50 % молодого населения, в Японии – 39 %, а в России – только 1 %. Почему такой разрыв?

На первый взгляд кажется, что причина в недостатке знаний и денег. Но это не совсем так. Людей останавливает страх потери денег. «А вдруг я вложу деньги, а брокер закроется? А что, если акции вдруг рухнут? Нет, лучше я куплю машину-квартиру или положу деньги под матрац». Воспоминания наших родителей, дедушек и бабушек о развале СССР и жутких 1990-х еще больше подливают масло в огонь. Чтобы избавиться от этого страха, достаточно немного разобраться в деталях.

Вы можете купить акции любой компании в мире через брокера. Брокер – ваш проводник в мире акций. Во-первых, у брокеров есть свой рейтинг, как и у банков. Выбираете самого безопасного и несете ему свои кровные сбережения. Но даже если с ним что-то пойдет не так, вы легко сможете перенести свои акции к другому брокеру.

Во-вторых, если в какой-то период стоимость низкорисковых акций снижается, то в долгосрочной перспективе цена акций крупных компаний и их капитал обязательно вырастут. Мир постоянно развивается. Мы не стоим на месте ни секунды. А компании ежегодно вкладывают миллиарды долларов в увеличение продаж и развитие.

В-третьих, еще больше обезопасить себя можно, вложив свой капитал в несколько разных компаний.

Но если вы хотите заработать быстро, лучше вообще не связываться с инвестициями. Я ведь говорю о временны́х промежутках в 10–20 лет.

Помните, я показывал график, на котором сравнивались банковский вклад (под 6 %) и низкорисковые акции (под 15 %)? Сейчас расскажу, почему именно такой процент. Давайте рассмотрим доходность акций компаний, которые я сегодня уже упоминал.

Эти графики впечатляют.

Ради любопытства я посчитал, сколько денег было бы у Феди, если бы он смог добиться доходности 100 % на 20 лет. Получился бы $421 млрд, то есть в три раза больше, чем у Джеффа Безоса, богатейшего человека в мире (на начало 2019 г.).

Но в реальности такой рост даже на протяжении 20 лет невозможен. Поэтому рассчитывать стоит на 15 %, а не на 100 %. И именно поэтому важно соблюдать баланс и не вкладывать в инвестиции последние деньги. Не нужно садиться на хлеб и воду. По разным причинам компании могут впасть в затяжной кризис, который иногда продолжается несколько лет.

6. Начните копить прямо сейчас

Откладывать и учиться инвестировать нужно всегда. Неважно, какой у вас доход, – счастливо жить можно на любую сумму. Все зависит от вас. Сейчас я трачу довольно большие деньги и веду комфортную жизнь, но я все равно не могу превысить разумную планку. Такой стиль жизни я называю «Оптимальный безлимит». Остальные деньги я инвестирую в безбедное будущее своей семьи.

Вопрос в подходе. Для того чтобы быть счастливым, вам не нужно тратить много денег. Но чтобы стать счастливее, лучше их накопить.

Заключение

Чем раньше вы задумаетесь о том, чтобы делать сбережения, тем быстрее вы и ваши близкие достигнете состояния финансового комфорта и получите дополнительный стимул для счастья. Даже студенческая подработка может превратить вас в миллионера, если вы выполните три простых действия:

1. Наберетесь терпения, чтобы откладывать хотя бы 10 % с каждого поступления на ваш счет.

2. Начнете изучать книги про инвестирование.

3. Займетесь инвестированием в низкорисковые акции.

Именно из этих 10 % всего за несколько лет вырастет капитал, в восемь – десять раз превышающий вашу зарплату. Даже такое количество денег на вашем счете избавит вас от многих головных болей.

Десять и даже 20 лет пройдут очень быстро. Ваша финансовая независимость начинается с первой сотни рублей, которую вы не потратили и отложили сегодня.

Величайший инвестор в мире Уоррен Баффетт однажды сказал: «Кто-то отдыхает сегодня в тени, потому что кто-то посадил дерево много лет назад»^[22].

Глава 6
Собирай портфель смолоду

В прошлых главах я рассказал, что перешел к новому брокеру. В «Фридом Финанс» я «пустился во все тяжкие». Начал инвестировать в высокорисковые сделки IPO (Initial Public Offering – первичное размещение акции). Это возможность стать первым владельцем акций, а потом продать их на бирже тем, кто не успел приобрести. Часто такой подход приносит существенную прибыль.

Я участвовал в IPO компаний Uber, Xiaomi, Zoom и других. С помощью этих сделок и постоянных пополнений своего счета я приумножал свои активы с доходностью 90–100 % годовых и получил статус квалифицированного инвестора (он дается при инвестировании более $100 000). Про IPO у меня будет целая глава ближе к концу книги.

Однако такой стиль инвестирования не только нельзя рекомендовать, такие операции нужно запретить совершать на старте. А мне так хотелось рассказывать удивительные вещи о том, как деньги зарабатывают еще бо́льшие деньги. И однажды я случайно нашел светлый путь…

Параллельно с торговлей я учился в нескольких онлайн-школах. В том числе изучал курс о финансовых рынках Йельского университета, входящего в топ-10 вузов мира наряду с Гарвардом и Оксфордом. Преподавателем был Роберт Шиллер – легендарный профессор, лауреат Нобелевской премии по экономике. Он рассказывал о своих коллегах: Гарри Марковице и Джоне Богле. Профессор Шиллер окончательно убедил меня в том, что пассивное инвестирование – это правильный путь, и помог разложить все ранее полученные мною знания по полочкам.

Одним из главных открытий для меня стало опубликованное в далеком 1986 году исследование, посвященное факторам эффективности инвестиционного портфеля. В нем говорилось, что доходность портфеля ценных бумаг более чем на 90 % зависит от пропорции акций и облигаций, а вовсе не от выбора конкретных акций и времени покупки.

Если проще, вам не нужно понимать, что конкретно купить, акции Boeing или Microsoft, или пытаться угадать удачное время для покупки активов. Достаточно грамотно выбрать пропорцию между акциями и облигациями.

Эта идея настолько меня впечатлила, что мне захотелось рассказать о ней всем. Общение с друзьями и подписчиками позволило мне понять, что найти простое и понятное руководство по старту инвестирования не так-то просто. И я решил заняться составлением такого руководства, чтобы любой новичок всего за пару дней смог научиться безопасно инвестировать. Так появились мои статьи о пассивном инвестировании, а затем и образовательный курс «Инвестор за выходные», где, просмотрев несколько видеоуроков, каждый сможет составить крепкий инвестиционный портфель, который на длинной дистанции будет приносить от 10–12 % годовых в долларах.

Сейчас вы держите в руках мою книгу «Инвестор за выходные». Что дальше? В ближайшем будущем я, возможно, получу диплом государственного образца для документального подтверждения своих знаний. Хотя пока я не вижу в этом необходимости. Посмотрите на профессоров, которые читают лекции о финансах в российских вузах. Вас действительно убеждают их старые теории и пыльные книги или все-таки важнее реальный опыт зарабатывания больших денег? Думаю, вряд ли. Как говорится, чтение книг о фитнесе не приведет вашу фигуру в порядок. Нужны результаты.

Так начинался мой путь в инвестировании. После освоения базовых принципов финансовой грамотности вы уже не сможете их забыть и будете богатеть с каждым месяцем. Это как езда на велосипеде. Достаточно научиться один раз. Хочется верить, что после прочтения этих глав вы не повторите моих нелепых ошибок.

Пришло время перейти от рассказов о необходимости инвестировать к конкретным знаниям.

Часть IV
Главные герои

Чтобы понимать все дальнейшие практические шаги, вам потребуется больше узнать об акциях и о том, где и как их можно купить. Следующие три части книги я посвящу теории инвестирования.

В этой части вы узнаете, что такое биржа, кто такой брокер и что на фондовой бирже можно купить. Особое внимание я уделю акциям – самому прибыльному инструменту пассивного инвестора.

Глава 1
Что такое биржа

Акции продаются на бирже. Биржа чем-то похожа на овощной рынок. Только вместо овощей – ценные бумаги: документы, которые предоставляют вам определенные права. На биржу приходят те, кто хочет продать ценные бумаги, и те, кто хочет их купить. У биржи, как и у любого рынка, есть свой график работы.

В России две биржи: Московская и Санкт-Петербургская. Первая работает с 9:30 до 19:00 по будням, а вторая ежедневно с 10:00 до 1:45 ночи. В праздничные дни биржи закрыты.

График работы Санкт-Петербургской биржи связан с тем, что на ней продаются акции американских компаний, а США находятся в другом часовом поясе. Сейчас акции компаний США доступны и на Московской бирже.

Самые известные американские биржи – это NYSE (Нью-Йоркская биржа) и NASDAQ.

Процесс покупки акции:

• Вы отдаете приказ своему брокеру на покупку конкретной акции.

• Брокер размещает заявку на бирже и получает встречное предложение от другого брокера.

• Происходит процесс передачи прав на бирже и фиксация в Национальном расчетном депозитарии (НРД).

• При этом между биржей и НРД есть еще Национальный клиринговый центр, который проверяет, кто кому сколько должен.

Как видите, без участия брокера купить акции не получится. Давайте я расскажу, как правильно выбрать брокера.

Глава 2
Кто такой брокер

Инвестиции в акции – это как выделенная полоса для вашего кортежа, который летит в благополучное финансовое будущее. Если игнорировать этот способ увеличения капитала, то инфляция и кредиты сожрут ваши доходы и оставят вас ни с чем. Важно разбираться в инвестировании хотя бы на базовом уровне. В этой главе я расскажу о значимом элементе в цепочке торговли на бирже – брокере.

Крупные компании тратят миллиарды долларов на развитие. А вы можете купить кусочек этих компаний. Для этого вам нужен доступ на биржу – в то место, где продаются акции. Далее я буду упоминать еще одно новое слово: активы – все, что приносит доход. Нужно понимать, что существует целый ряд ценных бумаг, которые продаются на фондовой бирже. О них я также расскажу чуть позже.

Самостоятельно купить ценные бумаги у вас не получится. Нужен специальный посредник – брокер. Брокер как курьер, который за небольшую комиссию сгоняет на рынок акций и принесет вам то, что вы заказали. Как его выбрать и кому доверить свои сбережения?

Для вас брокер выглядит как приложение в телефоне. Открываете и видите каталог предлагаемых акций. Нажимаете кнопку «Купить». С вашего счета списываются деньги, а в вашем инвестиционном портфеле появляется выбранная акция. С этого момента вы в деле. Можете наблюдать, как меняется цена. В любой момент вы можете продать эту акцию. Опять же через это приложение.

Почему торговать через топовых брокеров безопасно

У каждого брокера есть лицензия. Как и у банков. Отзыв лицензии маловероятен. Бизнес брокеров построен на комиссиях. Брокеры взимают комиссию за каждую операцию. Даже если вы продаете акции в убыток себе, брокер на этом зарабатывает. Какой молодец!

Акции хранятся не у брокера. Запись обо всех ваших активах находится в Национальном расчетном депозитарии, который входит в состав Московской биржи. Депозитарий – это не огромный сейф, а мощный сервер: бумаги хранятся в нем в виде цифровых кодов. Законно вывести бумаги из депозитария брокер может только по поручению клиента. Деятельность депозитария контролируется еще жестче, чем действия брокера. Вы в любой момент можете сменить брокера. Он всего лишь посредник для действий с вашими ценными бумагами.

Если вы захотите сменить брокера, вам нужно будет получить договоры брокерского и депозитарного обслуживания у текущего и будущего брокеров, а затем подать поручения на вывод и прием ценных бумаг соответственно. Эта операция платная и не очень быстрая, но реализуемая.

Что делать, если брокер разорился?

Если ваш брокер действует законно, то ничего не пропадет. Свободные деньги он вернет вам, а ценные бумаги переведет другому брокеру по вашему выбору. Законодательство на вашей стороне: закрывать свои долги за счет активов клиента ни один брокер не имеет права. Если вы все-таки нарвались на нечестного брокера, то решать вопросы придется через суд.

Все инвесторы пользуются услугами брокеров. На начало мая 2020 г. почти 5 млн человек в России уже открыли брокерский счет^[23]. Вы думаете, эти люди стали бы из месяца в месяц отдавать свои сбережения непонятно кому?

Как выбрать брокера

И все же в истории было множество случаев мошенничества с ценными бумагами, поэтому выбирайте брокера из рейтинга топ-25 Московской биржи и можете не переживать за сохранность ваших акций.

Отсканируйте QR-код, чтобы посмотреть этот список.

Если вы живете не в России, то выбирайте брокера из топ-списка на вашей бирже. Не можете определиться – присмотритесь к брокеру Interactive Brokers^[24]. Этот английский брокер работает во многих странах, а свою деятельность начал в далеком 1977 г.

Часто открыть брокерский счет можно бесплатно и без ограничений. Хоть у десяти брокеров. Я пользуюсь услугами брокеров БКС, «Фридом Финанс» и «Тинькофф Инвестиции».

Приведу примеры комиссий брокеров в РФ на 2021 г.:

«Тинькофф Инвестиции» – 0,3 %.

«ВТБ Инвестиции» – 0,05 %.

«БКС Мой брокер» – 0,1 %.

«Открытие Брокер» – 0,05 %.

«Сбербанк Инвестор» – 0,06 %.

«Альфа Директ» – 0,3 %.

«Фридом Финанс» – 0,12 %.

Некоторые брокеры дополнительно взимают комиссию Московской биржи на уровне 0,01 % (в частности, так было у ВТБ и Сбербанка). Это условие часто меняется. Для удобства пользователей большая часть брокеров сразу включают эту комиссию в свой тариф.

Напоминаю, что для вас брокер – это всего лишь приложение в телефоне. Поэтому второй важный критерий – это удобство приложения. На мой взгляд, по этому параметру всех опережает «Тинькофф».

Почему я рекомендую «Тинькофф Инвестиции» новичкам:

1. Все просто и понятно. Даже бабуле на скамейке. Ткнул «Что купить» – «Акция Газпрома» – бам! Вы уже инвестор. Ну или бабуля.

2. Оперативная поддержка в чате. Задавайте даже самые «стыдные» вопросы, ответят быстро и четко.

3. Есть бонусы за открытие счета. То есть если вы зарегистрируетесь по ссылке от клиента «Тинькофф», то получите бонус, который дает брокер на текущий момент. Есть тариф без абонентской платы.

А вот вам и ссылка для регистрации и получения бонуса. Сканируйте QR-код.

Из минусов – высокие комиссии. Можно честно сказать: в некоторых случаях в десять раз больше, чем у других брокеров. Однако по факту комиссия 0,3 % от 10 000 рублей – это 30 рублей. При долгосрочном инвестировании это разумная плата за ваш комфорт и за прекрасный сервис.

При работе с брокерами комиссии – не самое страшное. Есть более неприятные моменты, о которых обязательно нужно сказать.

Также в «Тинькофф Инвестиции» нет некоторых инструментов, про которые я рассказываю в этой книге.

Чего следует избегать при работе с брокером

Рекомендаций. Как я писал выше, брокер зарабатывает на комиссиях. Он заинтересован в том, чтобы вы покупали и продавали как можно чаще. Брокеры часто навязывают «инвестиционные идеи». Предоставляют аналитику и дают советы по покупке тех акций, на которых можно быстро заработать. Или же демонстрируют данные только за тот период, когда акция росла. К сожалению, нельзя доверять этому на 100 %. Аналитики о многом умалчивают и попросту ошибаются. Лучше пользоваться рекомендациями сторонних экспертов, но в любом случае принимать решение самостоятельно.

Доверительного управления. В той части, где был мой рассказ о себе, я упоминал, как брокер брал мои деньги в управление. Я лишь выбрал соотношение риска и доходности, а брокер сам решал, что и когда покупать и продавать. Такой вариант инвестирования не до конца прозрачен. Более того, брокер берет дичайшие комиссии и не гарантирует никаких результатов. Только делает прогнозы.

Самостоятельная торговля – единственный способ полностью контролировать ваши риски. Это несложно и безопасно. К концу этой книги вы сможете совершать прибыльные сделки даже с закрытыми глазами.

Подведем итог:

1. Чтобы купить акции, вам обязательно нужен брокер.

2. Открыть брокерский счет можно бесплатно.

3. Торгуйте самостоятельно, чтобы не переплачивать комиссии.

Чтобы вам было проще понять суть бизнеса брокерской компании, я приведу пример из известного фильма.

Брокер зарабатывает всегда

Лучше всего суть брокерского бизнеса передает эпизод фильма «Волк с Уолл-стрит»:

«Если твой клиент купил акцию за 8 долларов, а теперь она 16 долларов, он, сука, доволен. Он хочет только обналичить, взять свои баблосики, и домой. Не дай ему это сделать! Иначе это будет реальностью.

Ты делаешь что? – Ты рожаешь блестящую идею. Новые ситуации – новые акции. Чтобы вложить всю его прибыль и немножко сверху. И он будет вкладывать каждый раз. Ведь все они – торчки! А потом ты снова это делаешь. И снова. И снова.

Тем временем он думает, что стал до хрена богатым. И он им стал. На бумаге. Но мы с тобой брокеры. Мы уносим с собой домой реальный нал – нашу комиссию, мать твою за ногу!»

Все, что говорят персонажи МакКонахи и Ди Каприо в фильме, чистейшая правда. Правда, в которую большинство инвесторов отказывается верить, попадаясь на удочку своих эмоций.

В этом отрывке фильма есть две важные мысли:

1. Никто не может предсказать, будут акции расти или падать. Да-да, даже величайшие инвесторы этого не знают. Джон Богл, учредитель компании Vanguard, одной из крупнейших инвестиционных компаний в мире (в управлении $3 трлн) весьма иронично высказался об отборе акций: «Конечно, было бы здорово уходить с фондового рынка на пике цены и возвращаться в низшей точке, но за 65 лет, проведенных в инвестиционном бизнесе, я не только сам не научился, но и не встречал никого, у кого в числе знакомых был бы человек, который знает, как это делается»^[25].

У брокеров есть армия финансовых аналитиков, которые предлагают покупать или продавать на основании только лишь графиков. Однако цены, которые были в прошлом, ничего не говорят о ценах в будущем. Есть даже специальный термин: «случайное блуждание» или «случайная прогулка». Этот термин экономисты позаимствовали у математиков и физиков, которые пользуются им, когда хотят сказать, что изменение на каждом шаге не зависит от предыдущих шагов и от времени. А поскольку никто не может предсказать движение цены акции, то единственный способ стабильно зарабатывать – это диверсифицировать свои риски по разным странам, отраслям экономики и видам активов: акциям, облигациям, золоту, недвижимости. Когда что-то будет падать, другое начнет расти.

Правильное распределение активов в вашем инвестиционном портфеле – это 90 % вашего успеха. И лишь 10 % – это выбор отдельных акций и времени покупки. Об этом мы поговорим подробнее в части «Расчет доходности и сбор портфеля».

2. Брокер всегда зарабатывает. Вы можете терять деньги на фондовом рынке, но комиссию платите в любом случае. Именно поэтому брокеру нужно, чтобы вы постоянно совершали операции. Да, также он заинтересован в росте ваших активов, ведь тогда вы будете довольны и продолжите покупать.

Если цены активов растут, эйфория зашкаливает. Ведь это ваши деньги и ваше решение. А если цена упала, брокер говорит: «Ну ничего, это же инвестиции. Вам никто не давал гарантий. Давайте искать другие идеи».

Как платить минимальные комиссии и таким образом зарабатывать больше, вы узнаете в отдельной главе ближе к концу книги.

Итог

Все вышесказанное не значит, что нужно отказываться от удобных приложений и тем более от идеи инвестировать. Просто вникайте во все и составляйте инвестиционный портфель самостоятельно или хотя бы с помощью независимых финансовых консультантов, которые не заинтересованы в совершении вами постоянных операций.

Плюсы и минусы зарубежного брокера

Первое, что должен сделать инвестор, – это открыть российский брокерский счет. Мы с вами живем и платим налоги в России, поэтому выбираем российского брокера. Однако иногда возникает желание обезопасить себя от «стабильности» законодательства РФ и начать инвестировать с помощью иностранного брокера.

Такое возможно, только вот выбор невелик. Один из самых популярных зарубежных брокеров, в приложении и на сайте которого можно выбрать русский язык, это Interactive Brokers. Какие преимущества и подводные камни таит в себе этот способ инвестирования, я расскажу в этой главе.

Начнем с преимуществ

1. Страхование инвестиций. Это самый жирный плюс открытия счета у иностранного брокера. Такие брокеры страхуют активы вкладчиков в организации SIPC (Securities Investor Protection Corporation). То есть вкладчики защищены от банкротства брокера. В России такая страховка есть только у банковских вкладов до 1,4 млн рублей. Акции и другие ценные бумаги страхованию не подлежат.

2. Возможность покупать паи всего спектра фондов ETF у крупнейших инвестиционных компаний напрямую через иностранные биржи. О таких фондах я уже вскользь упоминал. Подробнее о них расскажу в ближайших главах. Преимущество этих фондов в том, что они берут за управление низкую комиссию – порядка 0,04 %, в то время как российские провайдеры ETF, такие как FinEx, Сбербанк, Альфа-Банк и ВТБ, могут себе позволить комиссию на уровне 1 %, что в 25 раз больше! Эта разница в комиссии на длительном промежутке времени может съесть больше половины вашего дохода. Жуть.

3. Активы находятся за границей. Особое ощущение вызывает мысль, что твои денежки не могут заблокировать одним звонком. В наше неспокойное политическое время это сильно способствует уменьшению стресса. Стоит признать, что в Англии, США и других развитых странах законы гораздо прозрачнее и стабильнее, чем в России.

Это три жирных плюса зарубежного брокера. Возможно, вы ощутили сильное желание срочно зайти на сайт Interactive Brokers и открыть счет. Не торопитесь. Сейчас вы испытываете досаду при мысли о российских брокерах. Давайте я как адвокат попытаюсь их защитить.

Недостатки зарубежного брокера:

1. Большие комиссии. «Как же так? – скажете вы. – Ты ведь только что утверждал обратное!» Дело в том, что существует комиссия за управление фондом ETF, а сверх нее еще и комиссия за операцию. Например, в «Тинькофф Инвестициях» на базовом тарифе вы при каждой операции платите 0,3 %. Купили акцию или фонд – заплатили, продали – заплатили. Вот в этой комиссии ключевая загвоздка.

У Interactive Brokers предусмотрена дополнительная комиссия за обслуживание:

До $2000 – $20 в месяц.

От $2000 до $100 000 – $10 в месяц.

Свыше $100 000 – комиссии нет.

Выходит, что с портфелем $10 000 вы будете платить минимум $120 в год, что равнозначно 1,2 %. А это уже в четыре раза больше, чем у самого жадного на комиссии отечественного брокера – «Тинькофф».

2. Самостоятельная сдача налоговой отчетности. Это главный недостаток. Каждый год вам нужно будет предоставлять сведения в налоговую: сколько средств было изначально, какие сделки вы совершали и сколько стало денег в итоге. Нужно будет заполнять декларацию 3-НДФЛ и платить налог с прибыли. А если пропустите, то придется платить штраф. Неприятный и запутанный процесс, в котором нельзя ошибиться, перекрывает незначительную экономическую выгоду.

Для сравнения: российский брокер отчитывается о вашем счете самостоятельно. Вам и пальцем пошевельнуть не придется.

Единственный нюанс: если у вас есть дивидендные акции зарубежных компаний, то вам все равно придется заполнять налоговую декларацию и доплачивать 3 % налога самостоятельно. Подробнее о налогах и дивидендах в дальнейших главах.

Но если вы инвестируете по стратегии из моего курса «Инвестор за выходные» или одноименной книги, которую держите в руках, то вас это не коснется. Потому что я не рекомендую начинать инвестиции с покупки отдельных дивидендных бумаг.

3. Адски неудобный торговый терминал. В одной из статей я упоминал, что в 2013 г., когда я начинал свой путь инвестора, я был вынужден использовать торговую программу QUIK. Можно наказывать детей, не ставя их в угол, а заставляя разбираться, как торговать в QUIK. Увлекательный процесс инвестирования при использовании этой программы превращается в издевательство.

Так вот, интерфейс терминала Interactive Brokers – это что-то вроде QUIK. Абсолютно устаревшая программа, в которой ничего не понятно с первого раза. Мобильное приложение лучше, но все равно проигрывает приложениям большинства российских брокеров.

4. Нет скидок. Это очень существенно. Вы не сможете воспользоваться налоговыми льготами ЛДВ и ИИС, которые любезно предоставляет наше государство. Что это за страшные аббревиатуры и как легально не платить налоги, я расскажу в следующих главах.

Ну и бонусом, без отдельного пункта скажу, что, работая с российским брокером, вы защищены нашим законодательством. Все вопросы можно решить с помощью хорошего юриста. Что делать, если возникнут проблемы с американским или британским брокером, я не представляю.

Давайте подведем итоги:

Если вы хотите вкладывать небольшие суммы, то российский брокер будет однозначно выгоднее и удобнее.

Пользоваться Interactive Brokers имеет смысл, оперируя большими суммами, в несколько сотен тысяч долларов, чтобы диверсифицировать свой капитал между разными странами.

В качестве золотой середины вы можете воспользоваться зарубежными подразделениями брокеров РФ. Например, у «Фридом Финанс» есть филиал в Белизе, у «Финама» – на Кипре. Таким образом, вы можете получить почти все преимущества зарубежного брокера без его недостатков.

Для справки все же назову некоторых других зарубежных брокеров. Они по большей части проигрывают Interactive Brokers, но могут быть интересны в некоторых случаях: Exante, Just2Trade, LightSpeed, EToro.

Надеюсь, мне удалось убедить вас не открывать счет у зарубежного брокера без острой необходимости.

Глава 3
Что можно купить на бирже

Ранее в книге я упоминал только акции или индексные фонды. Делал это я исключительно для того, чтобы вводить вас в курс дела постепенно и не отпугнуть.

На бирже можно купить активы разного типа – то, что так или иначе растет в цене.

Варианты активов:

● Акции.

● Облигации.

● Товары.

● Недвижимость.

● Валюта.

Ознакомьтесь со сравнительным ростом этих активов в 1999–2018 гг.:

Источники: moex.ru, gks.ru, bn.ru, gold.org, расчеты УК Арсагера.

Также есть производные ценные бумаги, такие как фьючерсы, опционы, свопы, форварды и другие. Их еще называют деривативами. О них в моей книге будет крайне мало, поскольку эти инструменты по большей части используются для спекуляций, на которых даже профессиональные трейдеры могут потерять все свои деньги за очень короткий срок.

Для покупки некоторых ценных бумаг вам потребуется специальный статус – квалифицированного инвестора.

Глава 4
Кто такой квалифицированный инвестор

Наше правительство старается всячески уберечь начинающих инвесторов от опасных биржевых спекуляций. Одним из таких заботливых ограничений является статус квалифицированного инвестора.

Что может делать квалифицированный инвестор:

● покупать иностранные ценные бумаги (облигации, акции), которые не обращаются в России;

● покупать паи некоторых фондов (паевых инвестиционных фондов, хедж-фондов и т. п.);

● использовать финансовые инструменты, созданные специально для квалифицированных инвесторов;

● инвестировать через трасты недвижимости;

● участвовать в первичных размещениях IPO.

Про REIT и IPO будут отдельные главы. Еще, имея статус квалинвестора (как его называют), вы можете торговать на заемные деньги.

Статус квалифицированного инвестора вы можете получить, если выполняется одно из условий:

● Стоимость ваших активов, ценных бумаг и средств на счетах в банках составляет не менее 6 млн рублей (можно просто предоставить выписку).

● Вы имеете профессиональный опыт работы в российской или иностранной фирме, которая совершала сделки с ценными бумагами и имела статус квалифицированного инвестора не менее двух лет.

● У вас есть опыт совершения сделок на бирже в течение четырех кварталов, в среднем не менее десяти за квартал и одной в месяц. Совокупный объем сделок должен составлять не менее 6 млн рублей.

● У вас есть экономическое образование или квалификационный аттестат.

Когда я только начинал свой путь инвестора, то у одного из брокеров провернул такую операцию: взял заем на 6 млн, купил на них самые безопасные казначейские облигации США всего на один день, на следующий день продал и вернул долг. За пользование займом заплатил около 4000 рублей. Так я получил статус квалифицированного инвестора.

Сейчас такие ловкие трюки не проходят. Однако для самых изворотливых есть специальные агентства, которые помогают получить этот статус.

Заключение

Да, статус квалинвестора открывает широкие возможности, но они зачастую избыточны для новичка, который занимается безопасными инвестициями. В частности, использование заемных денег на фондовом рынке чревато большими финансовыми сложностями даже при одной неудачной сделке. А участие с небольшими суммами в первичных размещениях IPO вообще бесполезно и опасно.

Так что не стоит гнаться за этим статусом, пока вы не приобретете реальный опыт торговли или не обзаведетесь необходимой суммой на своем брокерском счете.

Глава 5
Акции – это доля в компании

Теперь давайте познакомимся с главными героями книги – акциями.

Покупая акцию, вы становитесь совладельцем бизнеса. То есть компания вкладывает ваши деньги в свое развитие. Однако, как и в бизнесе, совладельцы компании несут определенные риски. Если что-то пойдет не так, цена акций может снизиться.

Главное, что надо знать про акции: у них высокий потенциал прибыльности, но при этом есть шанс понести существенные убытки. Акции не имеют потолка доходности, как и предсказуемого уровня падения. Здесь важно отметить, что чем дольше вы владеете акциями, тем меньше риск потерять деньги, вложенные в них. Потому что на длинной дистанции цена акций надежных компаний с высокой вероятностью будет расти.

Как именно можно зарабатывать на акциях

Есть два варианта:

1. Купить акцию дешевле, а продать через некоторое время дороже. Разница – это и есть ваш доход.

2. Купить акцию и получать дивиденды. Компания зарабатывает прибыль и делится процентом от этой прибыли с акционерами. Подробнее об этом мы поговорим в главе о дивидендах.

Три причины, почему цена акций растет

1. Бизнес развивается – растет спрос на товары и услуги компании – компания платит дивиденды и возвращает долги.

2. Компания выпускает новинки или запускает новые мощности. Например, Nvidia выпускает новые видеокарты, Apple – свежие модели телефонов, «Лукойл» разрабатывает новые месторождения. Это повышает веру инвесторов в компанию, а вместе с верой растет и цена акций.

3. Цена растет без видимой причины. Например, цена акций Tesla поднялась в 2018 г., когда Илон Маск упомянул в Twitter, что хочет сделать компанию частной. Или возникает ажиотаж, и все начинают активно скупать акции.

Три причины, почему цена акций падает

1. Аварии, форс-мажоры, ошибки руководства. Например, после авиакатастрофы обычно падают цены на акции авиакомпаний.

2. Падение продаж. Например, цена акции Nokia в 2007 г. упала на 80 % после выхода первого iPhone.

3. Кризис. Так, на фондовом рынке началась паника во время пандемии 2020 г., а в 2000 г. инвесторы разочаровались в IT-компаниях и произошел «крах доткомов – ситуация в истории, когда цены на акции интернет-компаний резко упали.

Почему инвестировать в акции безопасно

Одна из первых книг про инвестиции, которую я прочел, называлась «Осторожно, акции! Или правда об инвестировании в России». Это была тонкая брошюра, которую я купил за 50 рублей на «Озоне». Абсолютно дурацкое название, никчемный дизайн и неизвестный автор из сферы сетевого маркетинга. Я, разумеется, ничего не ждал от этой книги. Однако она сыграла ключевую роль в моем отношении к инвестициям…

Вообще, изначально я зашел на «Озон», чтобы заказать другую книгу – «Полное руководство по инвестированию в недвижимость» Кена Макэлроя со вступлением Роберта Киосаки, с которой и начал. Прочитав пару глав, я понял, что ничего полезного в той книге нет. Какие-то скучные оторванные от реальности примеры из США. Я расстроился и собирался лечь спать, как вдруг вспомнил о зеленой брошюре. Открыл ее и… прочитал за два часа.

Это было настоящее путешествие в мир инвестиций, а не просто чтение. Тот случай, когда вообще ничего не ожидаешь от книги, а она меняет все. Автор книги, Генрих Эрдман, несмотря на то, что работал в сфере сетевого маркетинга, написал по-настоящему интересную и понятную книгу об основах инвестирования. В книге была одна центральная мысль: инвестировать в акции безопасно. Но почему? Потому что крупные корпорации тратят миллиарды долларов на маркетинг и толкают прогресс вперед.

Сотни тысяч профессионалов ежедневно трудятся над совершенствованием товаров и услуг по всему миру. Темпы прогресса невероятны. Его не остановить. В 1990-е гг. беспроводные телефоны были в диковинку, а сейчас у каждого школьника есть целый компьютер размером с ладонь. В 1961 г. мы радовались первому полету человека в космос, а сегодня частный предприниматель строит межпланетный корабль для полета на Марс.

И так в любой сфере. С каждым годом скорость прогресса увеличивается, потому что появляется больше возможностей для нового рывка.

В подтверждение вышесказанного хочу подкрепить свои слова графиками и цифрами.

Первая картинка показывает нам, что за 62 года (с 1958 до 2020 г.) было всего 10 «медвежьих» лет, когда индекс американской экономики (акции крупнейших компаний) снижался. Все остальные годы цена акций только росла. Эти периоды роста называются «бычьим рынком». Посмотрите на график: ве19рхний – годы роста, нижний – падения.

Источник: Bloomberg, Refinitiv Datastream, Standard & Poor’s, J. P. Morgan Asset Management^[26].

На графике выше есть цифры максимального падения цен акций и продолжительности этого падения. Так вы можете понять, сколько вообще могут длиться кризисы.

Вторая картинка – график роста американского индекса Доу-Джонса за 100 лет. Он непрерывно идет вверх с редкими кризисными провалами.

Вот важная деталь при долгосрочном инвестировании на бирже: на длительных промежутках времени индексы акций крупных компаний обычно растут. Ничего подобного в других типах инвестиций нет. Обязательно начните инвестировать в акции при первой возможности.

Закончить эту главу я хочу словами человека, не имеющего никакого отношения к бирже и акциям. Хотя фраза, которую он сказал, может дать пищу для размышлений на целый день:

«Все броски, которые вы не совершили, со стопроцентной вероятностью не попадут в ворота».

УЭЙН ГРЕТЦКИ, ХОККЕИСТ

Типы акций

Акции бывают двух типов: обыкновенные и привилегированные.

Обыкновенные акции дают вам право на управление компанией. Разумеется, размер вашего влияния при голосовании акционеров измеряется количеством акций у вас в портфеле. Мелкому инвестору такой бонус вряд ли будет полезен. Поэтому лучше присмотреться к привилегированным акциям компании, если таковые появляются на рынке.

Привилегированные акции не дают вам право голоса, зато вы получаете увеличенные дивиденды. На практике это выглядит так: размер дивидендной выплаты у обыкновенных и привилегированных акций одинаковый, а цена у акций разная. Получается, что в процентах держатели привилегированных акций получают больший доход.

Например, дивиденды Сбербанка в начале октября 2020 г. составили 18,7 рубля на акцию, при этом обыкновенная акция стоила 208,24 рубля, а привилегированная – 201,29 рубля. В первом случае дивиденды составили 8,98 %, а во втором – 9,29 %. Более того, в случае ликвидации компании сначала выплата производится владельцам привилегированных акций. Слово «привилегия» и означает особые условия.

У привилегированных акций есть свои особенности: часто их сложнее купить. Оставляя заявку на покупку, вы можете получить лишь часть акций, потому что мало кто хочет избавиться от этих ценных бумаг.

В этой главе я также хочу вас познакомить с классификацией компаний на российском рынке по ликвидности, то есть по спросу на их акции.

● «Голубые фишки» (Сбербанк, «Лукойл»). Легко продать в любой момент. Самые большие компании.

● Второй эшелон (Ленэнерго, Башнефть, КамАЗ). Не всегда доступны. Компании поменьше.

● Третий эшелон (ПАО «Саратовский НПЗ», ПАО «Нижнекамскнефтехим», МГТС). Продать сложнее всего.

Что такое цена акции на самом деле

Ответ на столь тривиальный на первый взгляд вопрос не самый банальный. В приложении брокера можно увидеть цены конкретных акций. Например, в какой-то момент акция Microsoft стоила $220, Facebook – $270, Tesla – $640, а акции «Газпрома» или Сбербанка можно было купить по цене ванильного капучино – по 200 рублей за штуку. Значит ли это, что компания Tesla богаче Microsoft, а «Газпром» и Сбер – просто грязь на ботинках? Рассмотрим, что такое цена акций, с трех точек зрения.

1. Условная

Цена акции не говорит ничего о здоровье компании. Это лишь условная договоренность. Это сумма, за которую продавцы готовы предложить покупателям кусочек компании. Как на обычном овощном рынке. Зимой килограмм турецких помидорок продается за 250 рублей, а летом только за 150. Если спрос падает – цена уменьшается, если спрос растет – цена увеличивается. То же самое происходит и на рынке ценных бумаг.

«Стоимость ценной бумаги определяется мнением людей»^[27].

ДЖОН МЕЙНАРД КЕЙНС, АНГЛИЙСКИЙ ЭКОНОМИСТ

Если цена – это всего лишь условная договоренность между покупателями и продавцами, то какое она имеет отношение к бизнесу? Реально ли компания производит нечто на уровне стоимости ее акций?

2. Перспективная

Чтобы понять, насколько объективна цена акции, нужно знать прибыль компании. А точнее, сколько прибыли приходится на каждую акцию. Разберемся на простом примере.

Допустим, у вас есть свечной заводик, который приносит 1 млн рублей в год. Вы выпустили 100 000 акций заводика. Если разделить прибыль на количество акций, получим 10 рублей. То есть на каждую акцию приходится 10 рублей годовой прибыли. Это и есть реальная стоимость акции в годовом представлении.

Но цена акции на бирже обычно больше годовой прибыли на акцию. Это обусловлено тем, что бизнес создается не на год и не на два. Цена акции как бы отражает перспективы развития компании. Чем крепче вера инвесторов в компанию, тем больше годовых прибылей в цене акции.

Сейчас еще немного напряжем мозг. Это самый сложный и интересный кусочек главы. Не закрывайте книгу! Вы все поймете!

Отношение цены акции к годовой прибыли на одну акцию – один из самых важных параметров при выборе перспективных акций. Этот параметр обозначают P/E, то есть Price (Цена) разделить на Earning (Прибыль). Например, P/E «Газпрома» равна 3,82. Именно во столько раз цена акции больше, чем реальная прибыль корпорации на каждую акцию.

Иначе говоря, P/E – это количество годовых прибылей на каждую акцию. Или показатель веры инвесторов в компанию. А по-другому – количество лет, за которые окупятся вложения в этот бизнес.

P/E некоторых компаний в 2020 г.:

● Сбербанк: 6.

● Facebook: 28.

● Microsoft: 33.

А вы слышали, что во время эпидемии коронавируса «выстрелил» сервис видеосвязи Zoom? Это как скайп, только удобнее. Так вот, P/E компании Zoom достигал 1150!

Покупая акцию, вы вкладываете деньги в бизнес в надежде приумножить их. Как можно оправдать цену акции, превышающую реальные доходы компании больше чем в 1000 раз? Конечно, такая акция «немного» переоценена. Этот пузырь может лопнуть. Нет, это не финансовая пирамида. Компания отличная и вряд ли закроется в ближайшие годы. Просто очень вероятно, что цена в будущем резко снизится и приблизится к реальному состоянию бизнеса. Так и происходит. За последние три месяца 2020 г. цена акций Zoom упала больше чем на 30 %.

Очень высокие значения P/E характерны для быстрорастущих IT-компаний, которые часто еще даже не достигли точки безубыточности и существуют только на деньги инвесторов.

Но, разумеется, одного параметра P/E недостаточно для принятия решения о покупке. И вот почему:

1. Недооцененная компания с маленьким P/E может иметь серьезные проблемы. Поэтому в нее мало кто готов вкладывать и, как следствие, акции стоят дешево.

2. Переоцененная компания с большим P/E может отлично функционировать и развиваться такими быстрыми темпами, что люди будут готовы и дальше платить сильно завышенную цену.

Например, у интернет-магазина Amazon цена акции в 2020 г. достигла $2500, а затем и $3000, а параметр P/E был равен 118. Темп роста компании зашкаливал. Вкладываться дорого, но в то же время и перспективно.

Вывод: по возможности старайтесь покупать недооцененные акции (P/E < 20) перспективных компаний.

3. Математическая

Еще один любопытный вопрос: почему акция Microsoft стоит $180, а акция «Газпрома» – 200 рублей? Значит ли это, что первая дороже второй в 60 раз (180 × 70^[28] ÷ 200)?

Чтобы ответить на этот вопрос, нам не хватает еще одной важной цифры: количества продающихся на бирже акций этих компаний. К счастью, это открытая информация.

Ее можно посмотреть на сайтах самих компаний или же на специальных агрегаторах. Например, investfunds.ru или finviz.com. Можете открыть их по QR-коду.

Сравним количество акций у выбранных компаний.

● Microsoft: 7628,81 млн акций.

● «Газпром»: 23 673,51 млн акций.

У «Газпрома» акций в три раза больше. Это значит, что «Газпром» не в 60 раз дешевле, а только в 20 раз (60 ÷3).

Вам столь хитрые вычисления производить не нужно. Достаточно посмотреть на тех же ресурсах строчку «капитализация», то есть стоимость всей компании. $1 428 112,41 (Microsoft) ÷ $70 986,96 («Газпром») = 20. Мы посчитали верно. Все сошлось.

А еще многие компании дробят акции, чтобы сделать их более доступными. Для этого есть специальный термин – «сплит». Компания Apple сделала сплит в 2014 г. (7/1) и уменьшила цену акции с $650 до $92, а в 2020 г. повторила, но уже в пропорции 4:1. А в компании Tesla сделали сплит 5:1.

При такой операции у инвесторов увеличивается количество акций, но их общая стоимость сохраняется.

Сделаем выводы:

1. Цена акции – это лишь предложение продавца. Не больше. То есть сумма, за которую он готов продать вам кусочек бизнеса.

2. Цена акции не говорит нам, дорогая это компания или дешевая. Ведь количество акций у всех компаний разное.

3. Важно смотреть на параметр P/E (отношение цены акции к прибыли на каждую акцию). Значение P/E небольшое – акция недооценена. P/E огромное – переоценена.

В одной из последних глав я дам список 10 параметров для анализа отдельных акций.

Закончить эту главу я хочу одной из любимейших цитат римского философа Сенеки:

Res tantum valet quantum vendi potest – «любая вещь стоит столько, сколько за нее готовы заплатить».

Глава 6
Облигации – это долг

Помимо акций на бирже можно купить облигации – долговые ценные бумаги.

Многим привычно держать деньги в большом банке и стабильно получать свои 4 % в рублях без особого риска. Однако есть способ делать практически столь же безопасные инвестиции, но с большей доходностью. Это покупка облигаций. Например, вы можете купить облигации Альфа-Банка со ставкой 6,63 % в год. В то время как вклад в том же банке вы сможете открыть только под 5 %. Облигации – это тоже ценные бумаги. Их, как и акции, можно купить в приложении брокера.

Купить облигацию – значит дать деньги в долг. Например, можно купить облигации компании МТС, «Газпрома» или Российской Федерации. Последние называются облигациями федерального займа (ОФЗ). Они самые надежные, но наименее прибыльные.

Покупая облигации, вы как бы кредитуете компанию или регион, а они с определенной периодичностью выплачивают вам проценты. Эти проценты называются купонами.

Откуда взялось такое архаичное слово – «купоны»? Дело в том, что раньше облигации были бумажными. У каждой облигации были купоны, которые отрывались и погашались при очередной выплате процентов. Облигации уже давно цифровые, а слова «купон» и «погашать» остались.

Как это работает

Допустим, вы покупаете облигации МТС под 9 % с возвратом через три года. Все эти годы вы стабильно будете получать по 9 % в год на ваш брокерский счет. Можете сразу вывести эти деньги и потратить на чипсы или билет в кино. По прошествии трех лет МТС вернет вам всю сумму, которую вы инвестировали в самом начале.

Сколько стоит облигация

Обычно 1000 рублей. Можете купить их столько, сколько хотите, и получать стабильный доход. Не переживая, что цена будет сильно меняться, как в случае с акциями.

А в чем тогда отличие от банковского вклада?

Есть плюсы и минусы. Начну с минуса. По большому счету он всего один.

Облигации – это тоже инвестиции, а инвестиции не страхуются. То есть если МТС или «Газпром», у которых вы купили облигации, вдруг разорятся, то не смогут вернуть долг. Все деньги будут потеряны. Вклады же (до 1,4 млн рублей) страхуются.

Хотя если подумать: какой шанс, что МТС и «Газпром» обанкротятся? Небольшой. Тем более вероятность, что Министерство финансов России не сможет расплатиться по облигациям ОФЗ. Риск есть, но он минимален.

А вот плюсов куда больше:

1. Доход выше. Что тут объяснять? Все просто. Вы накопите на квартиру или достигнете финансовой свободы в разы быстрее, чем с помощью простого банковского вклада. Если помните, я рассказывал в первой главе, что банковские ставки едва ли перекрывают инфляцию.

2. Облигации можно продать раньше срока погашения. Это второе по важности преимущество. На бирже всегда есть люди, которые не успели купить облигации, когда те были выпущены, и готовы это сделать. Цена при этом может быть чуть ниже, но иногда она бывает выше. Можно даже заработать дополнительную прибыль.

С банковским вкладом ситуация хуже. Чаще всего вывод денег раньше срока чреват потерей львиной доли заработанных процентов.

3. Облигации останутся вашими, даже если брокер разорится. Облигации, как и акции, хранятся не у брокера, а в специальном депозитарии. Даже если с брокером что-то произойдет, вы не потеряете свои активы. А вот если у банка, где хранятся ваши деньги, отнимут лицензию, вы получите лишь страховку до 1,4 млн рублей от Агентства по страхованию вкладов. Разумеется, без процентов и тем более не сразу.

4. Можно получать доход в валюте. Это называется «еврооблигации». «Газпрому» нужна валюта, чтобы расплачиваться с поставщиками в Европе, вот он и занимает ее.

Доходность еврооблигаций обычно ниже, чем рублевых облигаций, – на уровне 3–4 %. Но если сравнивать с валютными вкладами, то это практически на 3–4 % больше, ведь сейчас валютные вклады банки открывают под 0,1–0,2 % годовых. Правда, такие облигации обычно продаются не по 1000 рублей, а от 1000 долларов. Не очень удобно.

5. А еще можно купить пай фонда еврооблигаций всего за пару тысяч рублей. Это вишенка на торте. Помимо того что вы получаете валютные облигации по комфортной цене, еще и диверсифицируете свои риски. В некоторых фондах содержатся облигации более 20 крупнейших компаний России, включая «Лукойл», «Газпром», Сбербанк и другие. Риск в данном случае близок к нулю. Об этом поговорим подробнее в части «Фонды».

Для вашего удобства приведу сравнительную таблицу.

Волатильность – это колебание цены.

Заключение

Облигации – прекрасный низкорисковый инструмент, с помощью которого вы приумножите свои накопления. Использовать его я рекомендую для вложений на срок от года. Но «подушку безопасности» лучше хранить все же на банковском счете.

Почему компании продают облигации

У вас мог появиться резонный вопрос: а зачем компании вообще продают облигации, а не берут деньги в банке? Если коротко, то процент в банке выше.

Когда бизнес обращается за кредитом, банк занимает деньги у Центрального банка по ключевой ставке и одалживает их бизнесу. Выходит, что выгодный кредит с выплатой процентов на уровне ключевой ставки и заработка банка взять не получится. В лучшем случае кредит для компании будет «стоить» 9 % (данные на 2020 г.).

Есть еще одна проблема: у банков нет нужного количества денег. Банки сами привлекают средства с помощью облигаций. Как еще можно получить, например, 15 млрд рублей на развитие?

Для крупного бизнеса банки – ненужные посредники. Компании могут напрямую попросить у нас с вами нужную сумму. И при этом бизнес не будет скован жестким кредитным договором.

Правда, позволить себе такой способ привлечения средств могут только большие и надежные компании. Ведь нужно пройти все проверки Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг. А мы с вами как частные инвесторы вольны выбирать, кому дать в долг: колбасной фабрике «Черкизово», «Детскому миру» или помочь немощному «Газпрому».

Подведем итог

С помощью облигаций компании могут напрямую получить от инвесторов больше денег, и это им обойдется дешевле, чем в банке. А мы получаем доход больше, чем от банковского вклада.

Глава 7
Премия за риск

Почему на акциях можно заработать больше, чем на облигациях? Если коротко: чем выше риск, тем больше потенциальная доходность.

В данной главе я хочу познакомить вас с понятием «премия за риск». Хотите гарантированный доход без рисков и со страховкой – идите в банк. Если вы готовы отказаться от страхования, покупайте облигации надежных компаний или государств, они имеют минимальный шанс обанкротиться. А если вы готовы временно видеть отрицательные проценты на вашем счете, но при этом в долгосрочной перспективе обгонять инфляцию и проценты по банковским вкладам, добро пожаловать в мир акций.

Лучше всего это отображает вот такой рисунок.

Можно много зарабатывать и без риска, но это будет долго. В этом случае лучше всего облигации. Быстро и много – это акции.

Одна из главных целей книги – показать вам, что не стоит бояться риска. Важно просто взять риск под контроль.

Читайте дальше, и вы узнаете, как собрать инвестиционный портфель, учитывая ваши индивидуальные условия: денежные цели, терпимость к риску и продолжительность инвестирования.

Подробнее о том, как наполнить ваш портфель, вы узнаете в части «Распределение активов».

Глава 8
Как заработать на акциях много, быстро и без риска?

Никак.

Глава 9
Как купить недвижимость на бирже

Базовые активы, которые нас интересуют, – это акции и облигации. Однако на бирже особым способом можно инвестировать и в недвижимость.

На фондовом рынке можно купить ценную бумагу под названием «траст недвижимости REITs» (Real Estate Investment Trusts). Траст – это фонд с особыми обязательствами. Если проще, вы можете вкладываться в управляющие компании (УК) по всему миру. Эти УК покупают и сдают недвижимость, а вы получаете процент от платежей арендодателей. Так, в моем публичном портфеле, который я показываю в своем Instagram, есть американская компания Simon Property Group. Она сдает в аренду более 300 торговых центров по всей Америке и делится с инвесторами прибылью от ренты.

Важно: трасты недвижимости – это такой же рискованный актив, как и акции. Например, во время эпидемии коронавируса, когда закрывали все торговые центры, цена многих трастов упала в 3,5 раза! Представьте, что вы инвестировали 1 млн рублей, а через месяц у вас всего 285 000 рублей на счете. Неприятненько. Однако стоит напомнить, что, пока вы не продали акции траста, вы все еще можете рассчитывать на то, что их цена вернется к прежним цифрам. Многие трасты платят по 7–8 % годовых в долларах в виде дивидендов, плюс растет цена самого REIT.

Давайте сравним инвестирование в трасты с получением дохода от сдачи квартиры в аренду.

Почему сдавать квартиру – плохая идея

Конечно, у инвестиций в физическую недвижимость есть свои плюсы, которые всем очевидны. Но есть скрытые особенности, из-за которых эта глава названа именно так. Я приглашаю вас заняться разрушением стереотипов. Начнем.

Некоторые из вас наверняка задумывались о том, чтобы купить квартиру, сдавать ее в аренду и получать пассивный доход. А вы считали доходность такой инвестиции? Давайте займемся этим вместе.

Возьмем «двушку» 55 кв. м в одном из новых микрорайонов на окраине Санкт-Петербурга. В 2020 г. такие объекты с базовым ремонтом продавались по цене 100 000–110 000 рублей за 1 кв. м. Допустим, вам повезло, и вы купили по 100 000 рублей, то есть цена квартиры 5,5 млн рублей.

Сдают такие квартиры за 20 000–25 000 рублей плюс коммунальные платежи. Возьмем средний доход владельца квартиры – 23 000 рублей в месяц. Считаем годовую прибыль: 23 000 × 12 = 276 000 рублей. Годовая доходность будет равна прибыли, деленной на стоимость квартиры: 276 000 ÷ 5 500 000 = около 5 %. Вычитаем из них 13 % подоходного налога и получаем и�

Редактор А. Новресли

Главный редактор С. Турко

Руководитель проекта Е. Кунина

Корректоры Е. Чудинова, Т. Редькина

Компьютерная верстка М. Поташкин

Художественное оформление и макет Ю. Буга

Иллюстрация на обложке gettyis.com

© ИП Кибало С.В., 2021

© ООО «Альпина Паблишер», 2021

Все права защищены. Данная электронная книга предназначена исключительно для частного использования в личных (некоммерческих) целях. Электронная книга, ее части, фрагменты и элементы, включая текст, изображения и иное, не подлежат копированию и любому другому использованию без разрешения правообладателя. В частности, запрещено такое использование, в результате которого электронная книга, ее часть, фрагмент или элемент станут доступными ограниченному или неопределенному кругу лиц, в том числе посредством сети интернет, независимо от того, будет предоставляться доступ за плату или безвозмездно.

Копирование, воспроизведение и иное использование электронной книги, ее частей, фрагментов и элементов, выходящее за пределы частного использования в личных (некоммерческих) целях, без согласия правообладателя является незаконным и влечет уголовную, административную и гражданскую ответственность.

* * *

Посвящается моим детям Ульяне и Алексею, которые заново открыли мне удивительный мир вокруг

Вступление

Эта книга о том, как вы можете добиться финансовой свободы с помощью безопасных инвестиций в акции. Звучит провокационно. Возможно. И все же я не обещаю вам быстрый заработок. Мой рассказ основан исключительно на математике и логике. Уверяю вас, после прочтения моей книги вы будете оценивать свои финансовые возможности абсолютно по-другому. Назад пути просто не будет. С той стороны двери нет ручки.

Я родился и вырос в небогатой семье, в маленьком городе Оха, который находится на севере острова Сахалин. Численность населения всего 20 000 человек. Раз в два года родители брали отпуск, и мы куда-то ездили. Одной из остановок всегда был Санкт-Петербург. С каждой поездкой я все больше влюблялся в этот город. И вот, когда мне стукнуло 16 лет, я поступил в университет и переехал в Питер. Так начался новый этап моей жизни. С чистого листа и с огромными юношескими амбициями. Тогда я и представить не мог, что уже к тридцати годам добьюсь полной финансовой независимости.

В 2005 году я поступил в университет. Родители присылали мне 5000 рублей в месяц. На первой полноценной работе я получал 23 000 рублей. В 22 года я основал свой первый бизнес по производству толстовок и начал зарабатывать – 100 000, а потом и миллион в месяц. Как вы думаете, когда я был абсолютно финансово независим? Правильный ответ – никогда.

Бизнес – это настоящее безумие. Чтобы зарабатывать большие деньги, приходилось работать практически круглосуточно, а потом – раз, и то кризис, то налоговая проверка, то гигантская закупка материалов, и все сначала. Бизнес – это максимальная нестабильность.

Даже студентом, имея 5000 рублей, я чувствовал себя спокойнее, но мог только выживать на эти деньги. Ну а на многочисленных работах до создания своего бизнеса занимался совсем не тем, что мне нравилось. Крутился как белка в колесе, жил от зарплаты до зарплаты.

Ни один из способов заработка не развязал мне руки. Я жил в постоянном стрессе. Приходилось беспрерывно думать, где взять деньги и как увеличить свой доход. Это очень изматывало. Вы себя узнаете, читая это? Уверен, что подобные ситуации бывали в жизни у каждого.

Я много раз думал: вот бы у меня был пассивный доход! Я бы жил на проценты и перестал волноваться. Но каждый раз, когда я принимал решение откладывать деньги, появлялись непредвиденные расходы или возникало желание себя побаловать. Живем же один раз. Хочется жить настоящим, а не призрачным будущим. Да еще и наше государство раз в десятилетие разными хитроумными способами отнимает у нас накопленные деньги.

Так я раз за разом пренебрегал инвестициями и даже сбережениями. «Потом, – думал я, – когда денег будет очень много, тогда и начну». Но это «потом» все не наступало. А вместе с доходом росли и расходы. И все начиналось сначала.

И вот однажды у меня возник вопрос: а почему инвестициями занимаются только взрослые обеспеченные люди? И вообще, для кого каждый раз в новостях сообщают, что индекс Доу-Джонса вырос на два пункта, а индекс ММВБ просел на три? Кого это волнует? Что это значит? Я продолжал рассуждать: а что, если я разберусь в этой теме в 25 лет, набью шишки на небольших суммах, а уже к 30–40 годам буду на голову впереди тех седых инвесторов на «феррари»?

Именно так я попал в мир инвестиций. Однако все пошло не по плану. Мои первые шаги в самостоятельной торговле на бирже привели к потере денег. В некоторые дни мне удавалось зарабатывать, но азарт тут же заставлял идти на неоправданный риск. После этого опыта я охотно верю в то, что 90 %[1] инвесторов теряют свои деньги. Очень сложно совладать с эмоциями и регулярно зарабатывать. Не зря многие употребляют выражение «играть на бирже», ведь этот процесс так похож на игру в казино.

И все же я не смог смириться с этим поражением. Дальше я пробовал доверить свои деньги инвестиционным компаниям, которые обещали все сделать за меня. В итоге их комиссии съели большую часть заработанной прибыли. Я уже оставил было эту идею, но однажды узнал о пассивном инвестировании. Оказалось, не обязательно пытаться найти «второй “Фейсбук” или “Гугл”», а можно вложиться во все крупные компании разом. И стоит это не какие-то миллионы долларов, а буквально несколько тысяч рублей. Покупка занимает буквально несколько минут. Более того, можно дать в долг крупной компании или даже целому государству и за это стабильно получать процент больше, чем на вкладе в банке. Если совместить эти финансовые инструменты и инвестировать продолжительное время, то риск заметно снижается, а доходность растет. С таким подходом можно гораздо быстрее достичь своих финансовых целей, будь то деньги на покупку квартиры или получение пассивного дохода.

В книге я докажу вам, что для старта не нужно иметь высшего образования, много времени и тем более баснословных денег. Для первого шага достаточно 1000 рублей. А дальше, при регулярных пополнениях, вы будете видеть, как растет ваш капитал, и радоваться.

Сейчас в России, по разным оценкам, инвестированием на бирже занимается всего 1–2 % населения. Успешно зарабатывают только те, кто когда-то потратил хоть немного времени на обучение. Разве вам не хочется оказаться в их числе? Откладывая всего 10 % от вашего месячного дохода, вы сформируете капитал, который задолго до наступления пенсии будет приносить вам пассивный доход в размере вашей нынешней зарплаты.

Теперь ответьте честно: вы хотите создать дополнительный источник дохода, жить без стресса, заниматься любимым делом и перестать бояться, что государство вас бросит или отнимет все деньги? Если да, то есть только одно правильное решение: начать откладывать деньги и безопасно инвестировать. Ваши деньги – это ваша надежная команда, которая будет безошибочно работать на вас и зарабатывать вам еще деньги, пока вы спите, путешествуете или занимаетесь любимым хобби. Вы станете по-настоящему свободным человеком.

Если все, что я сказал, хоть как-то откликается в вашем сердце, читайте дальше, и мы с вами погрузимся в тему инвестиций. Обещаю, будет настолько просто и увлекательно, что поймет каждый. Даже тот, кто еще ничего не знает про акции и фондовый рынок.

Что в этой книге

Книга содержит десять частей, расположенных по принципу «от простого к сложному», которые можно разбить на три больших блока:

Части I–III – подготовка

● В первой части я затрону тему финансовой грамотности, предшествующую основной теме книги. Вы узнаете, где взять деньги для инвестиций, как составить личный финансовый план, стоит ли связываться с ипотекой, какого размера «финансовую подушку» вам следует иметь.

● Во второй части мы обсудим философию инвестирования: зачем нужно инвестировать, почему для инвестиций в акции не требуется высшее образование, много денег и времени, почему инвестиции в акции – это просто и безопасно. Там же я описываю шесть вариантов получения пассивного дохода.

● В третьей части я поделюсь историей своего пути в инвестировании: что я пробовал, где потерял, сколько заработал.

Части IV–VI посвящены знакомству с инвестициями

● В четвертой части содержатся основные понятия: где купить акции, кто такой брокер, как давать в долг крупным корпорациям и заработать на этом, как выгодно инвестировать в недвижимость, не покупая квартиру, как вложиться в экономику целой страны.

● Пятая часть разбита на два раздела. Один посвящен альтернативным вариантам инвестирования, с которыми нужно быть очень осторожными, второй – опасным инвестициям, которые непременно отнимут все ваши деньги: финансовым пирамидам, валютным спекуляциям и так далее. Важно знать врага в лицо. Только так мы сможем защититься.

● Шестая часть отведена психологии. Торговля на бирже – это прежде всего взаимодействие с людьми и их реакциями на стрессовые ситуации. Сможете обуздать свои эмоции – быстрее достигнете финансовой независимости.

Части VII–IX полностью посвящены практике инвестирования

● Седьмая часть разбита на два блока. В первом мы посчитаем, сколько нужно откладывать, чтобы обрести финансовую свободу, когда лучше начинать, надо ли вкладывать все деньги сразу или можно по частям. Второй блок – кульминационный. Из него вы узнаете, что конкретно следует купить, чтобы достичь тех финансовых целей, которые вы перед собой поставите.

● В восьмой части мы узнаем, как ускорить рост инвестиций: поговорим о снижении издержек (налогов и комиссий), а затем об увеличении доходности с помощью участия в сделках IPO.

● Девятую часть я выделил для анализа отдельных акций. Для тех, кто хочет проверить, насколько он умен, чтобы переиграть рынок.

После этих девяти частей вы будете ориентироваться в инвестициях как рыба в воде.

В заключительной, десятой части книги я расскажу об инвестициях, сделанных не на бирже, а в знания, время, детей.

Ну а дальше три приложения – факультатив для продолжения вечеринки.

● Первое приложение ознакомит вас со списком лучших ресурсов для более глубокого погружения.

● Второе приложение – это пошаговый план, как начать инвестировать.

● Третье приложение – это mindmap, карта ключевых мыслей, изложенных в книге, которая всегда поможет быстро освежить в памяти весь материал.

Я гарантирую, что каждый, кто прочтет мою книгу, получит ответы на сотню вопросов, мешавших обрести финансовую независимость.

Итак, у вас есть два пути:

1. Оставить все как есть. Возможно, вы уже занимаетесь любимым делом и ничего не хотите менять. А возможно, вы, как и миллионы других людей, продолжаете ходить на нелюбимую работу, получать крохи и ругать государство за то, что оно не помогает.

Или же:

2. Начать инвестировать и добавить в жизнь больше красок: путешествовать по несколько раз в год, каждый месяц пробовать новые увлечения, ездить на хорошем автомобиле, абсолютно ни от кого не зависеть и, что самое важное в нашу суматошную эпоху, на 100 % распоряжаться своим временем. И это не пустые слова. Это все гораздо реальнее, чем вы можете себе представить. Ведь инвестиции – это просто математическая задачка. И я помогу вам ее решить.

Какой путь выбрать – вам решать. Скажете «нет», и все останется как прежде. А согласитесь – измените свою жизнь к лучшему навсегда.

Семён Кибало

В книге вы будете встречать QR-коды. В электронной версии нужно нажать на QR-код.

Чтобы получать самые свежие идеи и новости, подпишитесь на мой Instagram и Telegram-канал.

Часть I

Финансовая грамотность

Инвестиции – это когда деньги зарабатывают деньги. Только до того, как начать инвестировать, вам нужно разобраться с личными финансами и найти средства для инвестиций.

Что такое финансовая независимость

Прежде чем чего-то добиваться, человек должен ясно представлять, чего именно он хочет достичь. Финансовая независимость или финансовая свобода – это состояние, когда вы обладаете определенным капиталом, который покрывает все ваши жизненные потребности. Вы можете быть там, где хотите, и заниматься тем, чем хотите, без необходимости думать о заработке. Проценты, которые генерирует этот капитал при правильном вложении, называются пассивным доходом. Вы можете путешествовать, читать книги, кататься на велосипеде, проводить время с семьей и при этом не переживать из-за денег.

Финансовая независимость достигается за счет того, что вы откладывали и инвестировали деньги, пока работали. То есть сначала вы работаете на ваш капитал, а потом он работает на вас. Конечно, может, вам просто досталось большое наследство от бабушки. Но такой вариант встречается нечасто,

поэтому мы его рассматривать не будем.

Ощущение нехватки денег может возникать при любой сумме на вашем счете. Важно грамотно спланировать будущие накопления и траты. Чем раньше вы начнете и чем дольше будете копить, тем больше сможете тратить в будущем. При правильном подходе капитал растет очень быстро за счет процентов.

По большей части моя книга посвящена достижению финансовой независимости и созданию пассивного дохода. И все же каждая семья ежегодно совершает крупные покупки. Делать их станет гораздо проще, когда у вас будет финансовый план.

Глава 1

Личный финансовый план

Чтобы что-то изменить в своей жизни, нужно понимать, зачем вам это нужно и каких целей вы хотите добиться. Ответы на эти вопросы – это и есть личный финансовый план. Важно «оцифровать» все ваши цели: расписать сроки их достижения и суммы. Только так ваши мечты получат шанс осуществиться. Составить план можно в несколько этапов.

1. Переводим мечты в цели

Для начала нужно перевести ваши мечты в цели с конкретными характеристиками. Например, вы готовитесь стать родителем, поэтому появилась необходимость сменить автомобиль. Как перевести ваше желание в цель?

● Определить важные характеристики авто: класс, размер, расход топлива и остальное.

● Узнать цены на рынке.

● Оценить свой нынешний автомобиль и количество накопленных денег.

● Поставить срок реализации цели.

Так у вас появятся две важные цифры:

● время: когда вы хотите достичь цели;

● деньги: какая сумма вам необходима и какая уже есть.

Например, вы хотите купить машину определенной модели через два года. Допустим, сейчас она стоит миллион рублей, при этом 710 000 у вас уже есть. Предположим, цена растет на 10 % в год. Значит, через два года вам потребуется 500 000 рублей (1,21 млн минус 710 000 руб.).

Пока мы еще не изучали тему инвестиций, поэтому просто поделим 500 000 на 24 месяца и получим приблизительно 21 000 рублей (ежемесячный взнос). Получение этой третьей цифры – важный шаг к осуществлению вашей мечты.

Точно так же можно поступить и с остальными целями.

2. Расставляем приоритеты

Обычно хочется всего и сразу: машину, квартиру, новый телефон и поездка на море. Важно распределить свои желания по срокам. Например, путешествие можно отложить на осень, когда цены снизятся, а квартиру, пока ребенок маленький, можно и не менять. Машина нужна в первую очередь, новый телефон можно попросить друзей подарить на день рождения. И таким образом смело вычеркнуть эту цель из списка желаний.

После этих действий у вас будет список целей с конкретными сроками и суммами.

3. Считаем бюджет

Следующий этап – оценить свои доходы и расходы. Сначала суммируйте все поступления: зарплата, пособия, налоговые вычеты, дополнительные денежные выплаты. Затем посчитайте ваши расходы. Вычтите расходы из доходов и решите, сколько сможете откладывать ежемесячно на реализацию своих целей. Так вы получите недостающую сумму.

4. Варианты финансирования

Для получения недостающей суммы вы можете использовать кредит или заем.

Нет ничего зазорного в том, что вы берете ипотечный кредит. Хотя этот вопрос не самый простой. Ипотеке я посвятил отдельную главу книги.

Конечно, лучше брать заемных денег как можно меньше и исполнять мечты на собственные средства. Следующая глава – о том, как простыми способами получить приток финансов в бюджет.

Итог

Книга, которую вы держите в руках, поможет вам гораздо эффективнее обращаться с деньгами. Одна из ее задач – научить вас зарабатывать с помощью уже имеющихся у вас поступлений и накоплений. Но прежде чем мы будем обсуждать методы увеличения накоплений, стоит поговорить о некоторых простых и понятных способах высвобождения дополнительных денег в вашем бюджете.

Глава 2

Где взять деньги

Продать ненужное

Самый первый совет, который я хочу вам дать, – это избавиться от всего лишнего. Техника настолько быстро устаревает, что наверняка у вас дома есть телевизор или планшет, от которого пора избавиться. Просто руки не доходили.

А одежда? У вас в шкафу полно вещей, которые вы уже давно не надеваете. Возьмите за правило продавать то, что вы не носите больше года. Скажите честно: вы ведь вряд ли надевали свадебный костюм или свадебное платье второй раз. Да, они дороги вам, но абсолютно бесполезны. Продавайте их без зазрения совести. Свою основную функцию они уже выполнили, и память о них навсегда сохранится в фотографиях.

Более того, в избавлении от старых вещей есть нечто большее, чем способ заработать деньги. Старые вещи – это старая энергетика. Избавьтесь от половины шкафа и почувствуете, как дышать станет легче.

Мы меняемся. Важно выбрасывать то, что держит нас в прошлом.

Книга «Инвестор за выходные» – это проводник к вашей новой жизни. А в ней не место старому. Мы будем ломать отношение к деньгам, которое вбивали нам в голову десятки лет.

Просто продайте свое детское пальто прямо сейчас и убедитесь, что вам прекрасно без него живется.

Правило трех «конвертов»

Другой способ выделения денег для инвестиций – это поиск дыр в семейном бюджете.

Вокруг нас не так много человек, которые могут похвастать тем, что им на все хватает денег. Дамы и господа с большим доходом тоже утверждают, что денег мало. У них просто запросы и уровень жизни выше, а вследствие этого и затраты больше.

Любому человеку для обеспечения безбедного будущего важно начать считать свои личные финансы.

В идеале – учитывать каждый потраченный рубль. Подобный учет удобно вести через приложения, такие как Moneon, CoinKeeper и так далее.

Это идеальный способ узнать и устранить дыру в вашем бюджете. Но для этого нужно обладать высоким уровнем самодисциплины. Не у каждого хватит усидчивости заниматься этим из месяца в месяц. Гораздо проще и увлекательнее делить семейные доходы на три «конверта».

Первый «конверт» – сбережения

Каждый обеспеченный человек без родительских денег на карте начинал с правила «заплати сначала себе». Поэтому с любого дохода нужно сразу откладывать 10 % в первый «конверт». Уверяю, что вы с легкостью справитесь и без этой суммы. Если совсем непросто, займитесь благородным самообманом. Скажите себе, что это непредвиденные расходы в начале месяца. Хотя, если честно, это залог вашей финансовой свободы.

Второй «конверт» – постоянные расходы

После того как вы отложили 10 % на банковский счет, разделите оставшуюся сумму на две части: 45 % и 45 %. Первые 45 % – это ваши постоянные расходы: квартплата, кредиты, страховка на машину и прочее. То, что имеет точную сумму и четкий график платежей. Без чего ну вообще никак не обойтись. Очередные туфли и кальян сюда не входят.

Третий «конверт» – переменные расходы

Оставшиеся 45 % от первоначальной суммы – это деньги на еду, развлечения, покупку товаров и услуг. То, что вы можете варьировать. Нужно разделить сумму третьего «конверта» на четыре части – по количеству недель в месяце. Тратьте каждую часть ТОЛЬКО в рамках недели.

Выводы

Таким способом (10 % + 45 % + 45 %) вы без кропотливого учета каждой копейки сможете взять финансы под контроль. Это начало большого пути.

Хочу еще раз вам напомнить: при любом доходе можно обеспечить себе достойный уровень жизни в будущем и не надеяться на пенсию.

Кризис в пандемию 2020 г. ярко продемонстрировал, без каких вещей вы можете с легкостью обойтись. Вот вам как минимум 10 % сэкономленных денег на сбережения.

Кстати, вы знали, что в Китае и Индии пенсия доступна не всем? Думаю, наше прогрессивное правительство вполне может не только снова повысить пенсионный возраст, но и взять в качестве примера этот удобный способ сэкономить бюджетные деньги – отменить пенсию совсем.

Не играйте с судьбой, а продумайте свой план на пенсионный возраст. Сэкономленные с каждой вашей зарплаты 10 % – это первый шаг к финансовому благополучию вашей семьи.

Глава 3

Финансовая «подушка безопасности»

После того как вы продали все ненужное и научились откладывать хотя бы 10 % от вашего дохода, можно переходить к следующему этапу – формированию пула сбережений на непредвиденный случай.

Обычно в инвестлитературе обозначают сумму, на которую вы сможете прожить шесть месяцев без снижения уровня жизни. Но при таком подходе почти никто никогда в России не начнет инвестировать.

В этой главе я хочу изложить альтернативную позицию по поводу того, сколько нужно откладывать на черный день. Также я расскажу, как лучше хранить эти деньги и можно ли начинать инвестировать, если на вашем счете пока нет крупной суммы денег.

Начнем с грустного. Скажем, вы получаете зарплату 50 000 рублей и тратите все подчистую. Исходя из логики вышесказанного, на вашем резервном счете должно быть 6 × 50 000 = 300 000 рублей.

Давайте смотреть фактам в лицо: у подавляющего большинства людей нет таких денег. Скорее всего, крупные суммы копятся целенаправленно – на первый взнос ипотеки, на машину или отпуск.

Нужно обладать невероятной силой воли, чтобы при такой зарплате на банковском счете просто так лежала сумма более четверти миллиона. Скопить такую сумму и не трогать – сложная задача. Но это важный шаг к началу инвестирования в акции. А инвестиции в акции – самый короткий и безопасный путь к финансовой свободе, если вы не из богатой семьи.

Нужно ли копить шестимесячную финансовую подушку перед стартом инвестиций? – Нет! Это слишком идеальная и сложная задача. Вернемся к примеру с 50 000 рублей. Например, вы решаете откладывать по 10 000 в резервный фонд. Тогда накопление «подушки безопасности» займет больше двух лет. А что, если за эти два года вам понадобятся деньги? Начинать процесс заново? Путь к инвестициям затянется.

Я считаю, что минимальный размер финансовой подушки на вашем резервном счете должен быть равен сумме ваших ежемесячных трат. Например, вы тратите в месяц 40 000 рублей. Это и есть тот запас, скопив который вы можете начать инвестировать.

Копите дальше и распределяйте ваши сбережения пополам между «подушкой безопасности» и инвестиционным счетом. Когда сумма на первом счете достигнет тех самых шестимесячных запасов, начинайте вкладывать в инвестиции все новые отчисления с зарплаты.

Начать инвестировать можно с самых безопасных инструментов – облигаций. Это совсем недорогой и очень надежный способ. Так ваш инвестиционный счет в крайнем случае может быть использован как дополнение к «подушке безопасности». Про облигации в книге будет отдельная глава.

В какой валюте хранить деньги резервного фонда? Моя рекомендация: 50 % – в долларах, 50 % – в рублях.

Доллар на данный момент – самая стабильная мировая валюта. Но держать в ней все сбережения неразумно. Мы все-таки живем в России и каждый день используем рубли.

Финансовая «подушка безопасности» – это не долгосрочная инвестиция, а подручные средства. Деньги могут понадобиться в любой момент, а курс валюты постоянно колеблется.

Где хранить эти деньги? Рубли – на счете в крупном банке, чтобы можно было легко снять без комиссий и штрафов. Обычно доходность такого счета – 3–4 %. Доллары храните на валютном счете. И лучше в другом банке, чтобы снизить риски. Доходность валютных банковских вкладов едва ли превышает 0,5 %, поэтому даже не заморачивайтесь по поводу выбора счета.

Подведем итоги:

• Обязательно создайте финансовую «подушку безопасности», равную уровню трат хотя бы одного месяца.

• Держите половину суммы фонда в долларах, половину – в рублях.

• Начинайте безопасно инвестировать, как только накопите минимальный размер фонда.

Теперь немного поговорим о мотивации и порассуждаем о силе денег.

Глава 4

Деньги – это топливо полноценной жизни

Великий прыгающий мотиватор Тони Роббинс в своей книге «Непоколебимый» писал: «Построение богатства – это не самоцель. А всего лишь компонент полноценной жизни»[2]. Я с ним полностью согласен. Хочу продолжить цитатой другого автора. На этот раз – гуру в мире инвестиций, Уильяма Бернстайна: «Сегодня десятки миллионов человек по всей Америке радуются, что отложили “слишком много”, а сотни миллионов раскаиваются, что сэкономили слишком мало»[3].

Деньги – это топливо полноценной жизни. Каждый сам решает, когда подкинуть дров, чтобы получить удовольствие. Кто-то сразу разжигает пионерский костер, а кто-то откладывает в течение нескольких лет, чтобы потом всю жизнь жить в тепле. В деле инвестиций важно не впадать в крайности…

Не нужно сейчас сидеть на хлебе и воде, чтобы потом жить сладко. Ваша задача – откладывать всего лишь 10 % от каждого вашего дохода, чтобы через несколько лет получать ту же сумму, которую получаете сейчас. Только вот на работу ходить больше не придется.

«Вместо страха потерять работу и бизнес, вместо депрессии и паники вы получите шанс своими руками создать будущее и добиться того уровня достатка, которого заслуживаете», – говорит Тони Роббинс.

Наверняка сейчас ваша жизнь похожа на крысиные бега. Вы ходите на работу или ведете бизнес в надежде, что скоро ваше материальное положение станет лучше. К сожалению, без сбережений лучше не станет. Однажды вас уволят с работы или ваш бизнес попадет в затяжной кризис. При этом ипотечные и кредитные обязательства никуда не денутся. В результате вы не только лишитесь дохода, но и попадете в ситуацию затяжного стресса.

К этому необходимо подготовиться заранее. Понятно, что, когда все хорошо и зарплату платят стабильно, не хочется думать о приближающемся конце света. Но он обязательно наступит. Я не пессимист. Я – реалист.

Я не уговариваю вас откладывать на черный день половину дохода. Вовсе нет. Все просто, как в пунктах А, Б и В:

А. Начните регулярно откладывать минимальную сумму, которую можете себе позволить, – выработайте привычку.

Б. Получите первые результаты.

В. Наращивайте сумму ваших отчислений.

Только представьте, что однажды вы скажете себе: «Сейчас я путешествую и занимаюсь тем, чем давно хотел. У меня появилась свобода и потрясающие перспективы без страха перед будущим». Разве это не прекрасно? Оглянитесь. Если за прошлые пять лет в вашей жизни ничего кардинально не изменилось, то почему вы надеетесь, что в будущем вас ждет дождь из денег?

Возьмите управление вашими финансами под контроль. Меньше бездумных трат, больше отчислений на инвестиционный счет. Другого пути к счастливому и безбедному будущему нет.

Я верю, что у вас все получится. Дерзайте!

Глава 5

Три ситуации, когда нельзя инвестировать

Вообще, этот текст должна зачитать ваша мама, но запреты малознакомых людей часто работают куда эффективнее.

Я на протяжении всей книги буду повторять, что каждый должен инвестировать. Но есть ситуации, когда даже при наличии финансовой «подушки безопасности» вам стоит временно воздержаться от инвестиций.

Вот три ситуации, когда я запрещаю вам инвестировать:

1. Вы вкладываете последние деньги

Какие бы перспективы ни открывали инвестиции, покупка акций – это все же риск. Да, можно собрать инвестиционный портфель, который почти гарантированно даст отличную доходность в долгосрочной перспективе, но пока это произойдет, могут возникнуть сложные ситуации, ведущие к потере работы или бизнеса.

В кризисные времена цена акций временно падает. Если вам экстренно понадобятся деньги, то убыточные инвестиции сыграют с вами злую шутку. Результат подобных ситуаций – депрессия и негативное отношение к инвестициям на всю жизнь.

Что делать:

Вкладывать только свободные деньги, которые вам не понадобятся в ближайшие годы. Сначала вы работаете на ваши инвестиции, потом они будут работать на вас.

2. У вас есть кредиты под большие проценты

Что выгоднее: получать 12 % в год от инвестиций или закрыть кредит со ставкой 20 %? На этот вопрос ответит любой здравомыслящий человек. Если у вас есть дорогой кредит, то первым делом позаботьтесь о том, чтобы погасить его как можно быстрее.

В этом пункте стоит отдельно сказать про ипотеку. Обычно ставка ипотеки – 8–10 % с комфортным месячным взносом. А иногда ставка еще меньше благодаря ипотеке с господдержкой. Если это ваш случай, то вы можете и даже должны параллельно начинать копить сбережения.

Что делать:

Сначала погасить дорогие кредиты и затем начинать копить деньги.

3. Вы эмоционально нестабильны

Есть термин «невротизм» – свойство личности, характеризующееся эмоциональной неустойчивостью, тревогой и пессимизмом. Встречали таких людей? В процессе инвестирования вы можете столкнуться с ситуацией, когда ваши инвестиции будут уходить в минус. Это не шутка. Представьте, что акции, в которые вы вложили накопленные потом и кровью 300 000 рублей, просели на 30 %. Теперь вы не то что без прибыли, вы в «просадке». На вашем счете около 200 000 вместо 300 000! Как отреагируете?

Например, в конце марта 2020 г. мой агрессивный инвестиционный портфель ушел в минус на 40 %. Продавал ли я свои акции? Конечно, нет! Прошло чуть больше месяца, и цены акций поднялись. Однако были кризисы 2000 и 2008 гг., когда цены после падения возвращались на прежний уровень больше семи лет. Вы готовы столько ждать при плохом раскладе?

Инвестиции – это прежде всего психология. Цена акций резко идет вниз, потому что толпы людей боятся потерять деньги и пытаются «вернуть хоть что-то». А разумные инвесторы в это время достают деньги из кубышки и начинают скупать надежные акции компаний – мировых гигантов по низкой цене. Эту тему я подробно раскрою в части «Психология инвестирования».

Сейчас, когда на вашем счете ноль рублей, легко рассуждать, как бы вы стоически все перенесли. Но, оказавшись в такой ситуации, вероятнее всего, вы будете сильно страдать. Ваши страдания будут особенно велики, если вы нарушите пункт № 1 – будете делать инвестиции на последние деньги.

Что делать:

Быть готовыми к временному падению цен ваших акций и грамотно составлять инвестиционный портфель с допустимым для вас уровнем риска.

Закрепим вышесказанное.

Я запрещаю вам инвестировать в трех случаях:

1. Если у вас совсем нет свободных денег. Лучше займитесь зарабатыванием и учетом трат.

2. У вас есть кредиты с высокой процентной ставкой. В этом случае погашайте кредиты и вступайте в наш клуб пассивных инвесторов. Дверь оставлю открытой.

3. У вас слабая устойчивость к риску. Этот пункт легко устраняется получением знаний. Например, имеет смысл дочитать эту книгу до конца.

Заключение

Дамы и господа, надеюсь, вы быстро решите все три пункта и начнете откладывать деньги. Инвестиции на фондовом рынке – это то, что делает людей обеспеченными. Чем быстрее вы разберетесь в них, тем быстрее избавите себя от назойливых мыслей об отсутствии денег.

Базовые принципы инвестирования в акции можно изучить всего за пару дней. Поверьте мне, не так страшен черт, как его малюют. Предсказываю: менее чем через пять лет какое-либо приложение для инвестиций будет стоять в телефонах большинства наших сограждан в одном ряду с приложением «Сбербанк Онлайн». Будьте в числе первопроходцев. Инвестиции – уже давно норма в западных странах. Скоро так будет и у нас.

Инвестиции – это ключ к вашему обеспеченному будущему.

Глава 6

Ипотека – это инвестиции наоборот

Давайте разберемся, как правильно пользоваться таким финансовым инструментом, как ипотека.

При грамотном подходе ипотека – это отличный инструмент для улучшения жилищных условий. В вашей жизни все будет в порядке, если вы возьмете ипотеку на небольшой срок с платежом, который вам не тяжело выплачивать. Однако если срок измеряется десятилетиями, то праздник превратится в настоящую катастрофу. И вот почему.

В качестве примера выберем квартиру стоимостью 6 млн рублей и ипотеку на 25 лет. Первое, что вы должны понять: через 25 лет вы будете другим человеком. Это сумасшедший срок. Кто-то обзаведется тремя детьми, кто-то разведется. Может, даже дважды. Квартира, о которой вы мечтали, будучи 25-летним холостяком, будет жалкой насмешкой для 50-летнего мужчины. Если у вас нет хорошей зарплаты и четкого плана погашения долга за несколько лет, 100 раз подумайте перед покупкой.

Возможно, лучше будет пока снимать квартиру и инвестировать деньги в акции. Подкопите – купите жилье без стресса.

Вот вам схемка для принятия верного решения.

Второй неприятный момент: непосильные платежи загонят вас в жесткую депрессию. Просто представьте, что вы, надрываясь, зарабатываете деньги, а львиную долю вашего дохода отдаете банку. И вдруг на десятый год наступает кризис, вас увольняют и квартиру вы теряете. Сложно описать, что вы испытаете.

Есть сотни примеров того, как ипотека в прямом смысле загоняла людей в гроб. Нельзя брать ипотеку, не имея финансовой «подушки безопасности» и с непосильными платежами. Если вы уже оказались в такой ситуации, задумайтесь над тем, чтобы продать квартиру вместе с ипотечным обременением. Так делать можно.

Третья неприятность: килограммы переплаченных денег. И это не шутка. В нашем случае через 25 лет вы переплатите 8,5 кг купюр по 1000 рублей. Один миллион весит примерно килограмм.

Одни лишь комиссионные банка за 25 лет составят 11,3 млн рублей. То есть за квартиру стоимостью 6 млн вы заплатите 17,3 млн. Переплата 188 %!

Проверьте сами с помощью ипотечного калькулятора по QR-коду.

Поэтому ипотека – это антиинвестиции. В этой ситуации зарабатывает только банк.

Здесь важно учитывать процентную ставку. Для расчета я взял ставку, которую давал банк лично мне, – 10,7 %. У меня ведь «нет работы». Миллионы от моего «толстовочного» бизнеса не считаются. На обороты по ИП банк особо не смотрит. Предприниматель – рисковый заемщик. Вот и ставка не 8, а 10 %. Если вы получаете большую «белую» зарплату, условия будут лучше.

В моем случае выплату ипотеки за очередную квартиру я сразу запланировал на три года, поэтому переплата была относительно невысокой. А еще я воспользовался снижением ставки до 5 % при рождении второго ребенка, что сократило сумму ежемесячного платежа.

Кстати, по статистике в августе 2020 г. ипотечный долг наших сограждан превысил[4] 8 трлн рублей. Где возможности, там и проблемы.

Итак, закрепим, почему ипотека – это не всегда хорошо:

1. Через 25 лет вы будете другим человеком.

2. Вы заплатите банку полторы стоимости квартиры.

3. Если не сможете платить, останетесь без квартиры. Ведь за это время точно случится пара-тройка кризисов.

Что делать, чтобы потом не хвататься за голову:

1. Берите ипотеку на разумный срок, три – пять лет.

2. Размер платежа по ипотеке не должен сильно влиять на ваше благосостояние. Отдавая ползарплаты несколько лет подряд, вы наживете хронический стресс и, как следствие, проблемы со здоровьем.

3. Ни в коем случае не соглашайтесь на ипотечную кабалу, если есть большой риск потерять источник доходов в течение срока выплаты.

И главное: начните инвестировать в акции, чтобы быстрее накопить на первоначальный взнос. Это взрослый подход к серьезному этапу вашей жизни.

Что тут говорить, инвестиции – самый удобный способ реализовать любые ваши материальные желания.

Главное из части о личных финансах

• Сначала создайте «подушку безопасности» хотя бы на один месяц. Держите деньги пополам в рублях и долларах.

• Продавайте ненужное.

• Считайте расходы.

• Тратьте меньше, чем зарабатываете.

• Погашайте кредиты с высокой ставкой.

• Никогда не инвестируйте последние деньги. Помните, что иногда ваш инвестиционный капитал может уходить в минус. Нельзя срываться и «пытаться отбить свое». Нужно хладнокровно пережидать «просадку».

• Берите ипотеку по средствам. Так, чтобы ежемесячный платеж не менял привычный уклад жизни.

Часть II

Философия инвестирования

После того как вы накопили финансовую «подушку безопасности» и разобрались с личными финансами, можно переходить к инвестированию. Для начала давайте разберемся, что такое вообще инвестиции, почему они так важны и почему не только богатые могут этим заниматься.

Глава 1

Цели инвестирования

На простой вопрос «Зачем вообще заниматься инвестициями?» есть простой ответ – цитата из книги «Манифест инвестора» американского писателя и инвестора Уильяма Бернстайна: «Суть процесса инвестирования не в получении максимальных шансов разбогатеть, а в том, чтобы обеспечить себе комфортное существование на пенсии и не умереть в бедности».

Да, действительно, безопасные инвестиции в акции помогают наращивать капитал гораздо быстрее, чем банковские вклады. Это очень важно. И вот почему. Дело в том, что платежеспособность денег со временем снижается. То есть на одну и ту же сумму через несколько лет вы сможете купить гораздо меньше, чем сегодня. Этот процесс называется инфляцией.

Банки, в которых вы держите свои деньги, не работают себе в убыток. Именно поэтому ставки по вкладам едва ли покрывают инфляцию.

В 2021 г. официальная инфляция в России на уровне около 4 %, но реальный рост цен превышает 10 % в год[5]. Для сравнения инфляция в США – меньше 1,5 %.

Инфляция тесно связана со ставкой Центробанка – это процентная ставка, под которую Центральный банк выдает кредиты остальным банкам. С помощью этой ставки Центробанк регулирует уровень инфляции в стране. Повышение ставки снижает спрос на товары в стране и закредитованность граждан, а вместе с тем замедляет экономический рост. Снижение ключевой ставки делает деньги более доступными для бизнеса, ускоряет развитие экономики, но больше кредитов – больше проблем у тех, кто неверно просчитал свою стратегию.

Источник: www.statbureau.org

Посмотрите уровень инфляции, перейдя по ссылке QR-кода.

Как инфляция влияет на наши с вами деньги

При наличии вклада вы видите, что сумма вашего капитала растет, но фактически вы лишь сохраняете, а не увеличиваете платежеспособность денег. Вы как бы откладываете деньги, чтобы потратить их в будущем на то же количество товаров, на которое можете их потратить сейчас. Но порой не удается даже сохранить платежеспособность денег. Вы вроде бы заработали 4 % годовых, а цены тем временем выросли на 10 %, то есть фактически вы потеряли 6 %. Грустно.

Почему опасно держать деньги в банке

Жорж Милославский в фильме «Иван Васильевич меняет профессию» произнес советский рекламный слоган: «Граждане, храните деньги в сберегательной кассе!». После этого он украл из квартиры Шпака наличные деньги и попытался скрыться.

Прошли годы. Сейчас уже никого не удивишь деньгами в электронном виде. Даже пенсионерам переводят пенсию на пластиковые карты «Мир». Прогресс заметно обезопасил наши деньги и упростил жизнь.

По состоянию на 1 января 2020 г. наши сограждане хранят в банках 30,55 трлн рублей[6]. При этом только три четверти этих денег хранятся в банковских вкладах, частично компенсирующих инфляцию. Остальные – просто деньги на карте без процентов.

Важно понимать: банки берут ваши деньги с депозитов, выдают вам же в виде кредитов, вкладывают в акции и облигации, а потом забирают себе существенную прибыль. Вам отдают оставшиеся крохи. Так люди с каждым годом становятся беднее, а банки – богаче.

С инвестициями все иначе. При правильном подходе, который я описываю в своей книге, вы сможете обгонять инфляцию. Платежеспособность ваших денег будет значительно увеличиваться. Особенно на длинной дистанции.

Только накапливая и приумножая свои деньги быстрее инфляции, вы сможете позволить себе больше.

Посмотрите, на сколько процентов упадет реальная платежеспособность ваших накоплений за 20 лет, если инфляция будет всего 3 %.

При постоянных пополнениях вашего инвестиционного счета всего через несколько лет вы увидите, как деньги генерируют вам пассивный доход. В какой-то момент можно будет вообще отказаться от работы и заняться наконец тем, чем вы давно хотели, даже если это не будет приносить вам денег. А можно переехать в другой город или даже страну. Ведь заниматься инвестициями вы можете из любой точки планеты.

С помощью инвестиций вы также можете гораздо быстрее накопить на крупную покупку. Это может быть квартира, дом, машина или путешествие длиной в целый год.

Важно помнить, что чем выше доходность ваших денег, тем выше риск временно увидеть отрицательные цифры доходности. Например, в банковском вкладе вы не увидите сумму в минусе. А вот цена акций в кризисные времена может значительно снижаться. А если взять акции молодых компаний, то цена их и вовсе скачет. Есть шанс много заработать, но можно и много потерять.

Однако если вы возьмете себя в руки и не продадите свои акции в сложные времена, то их цена постепенно восстановится и продолжит расти быстрее банковского вклада.

Пример:

Вы купили одну акцию «Газпрома» за 200 рублей. Грянул кризис, и цена упала на 20 %, до 160 рублей. Некоторые поддаются панике и фиксируют убыток. А логика тут должна быть такая: разве может «Газпром» разориться в ближайшие годы? Вряд ли. Тогда и существование нашего государства ставится под вопрос. Если вы с этим согласны, то даже при снижении цены вы все еще обладатель одной акции «Газпрома».

Чтобы успокоить себя, учитывайте количество акций, а не их стоимость. Если вы приобрели надежные активы, то со временем их цена восстановится и продолжит расти.

Что такое по-настоящему надежные активы, вы узнаете, дочитав мою книгу до конца.

Итоги: зачем нужно инвестировать

Чтобы быстрее накопить на крупную покупку или получать пассивный доход, который снимет стресс и позволит заниматься всем, чем вы хотите.

Эксперт в области инвестиций Сергей Спирин высказал мудрую мысль в моем подкасте: «Инвестиции из разряда какой-то вещи, которая является роскошью и которой занимается небольшая часть населения, вынужденно превращаются в занятие, которым придется заниматься всем».

Послушайте выпуск, перейдя по QR-коду.

Глава 2

Что такое деноминация и девальвация

Что такое инфляция, мы разобрались, – это потеря покупательской способности денег. А еще бывает неприятная ситуация в экономике страны, когда национальная валюта обесценивается относительно других валют. Вследствие этого цены практически на все товары быстро взлетают вверх. Ведь на полках наших магазинов огромная доля импортных товаров. Это и есть девальвация национальной валюты.

Еще проще: девальвация – это когда растет цена доллара в обменнике, а инфляция – когда увеличивается стоимость молока в магазине.

В феврале – мае 2020 г. курс доллара подскочил на 17 %. Значит, цены на айфоны и другие зарубежные товары сразу же в рублях пропорционально выросли. А все рублевые вклады, соответственно, потеряли столько же от своей покупательской способности. То есть вы храните деньги в банке под 5 %, копите год, второй, третий… А тут – раз! И всего за месяц вы лишаетесь накопленных за все эти годы процентов. Обидно.

Выходит, нужно было держать накопления в долларах, чтобы сохранить их? К сожалению, это тоже не выход. Во-первых, процент по долларовым вкладам в российских банках близок к нулю. Во-вторых, доллар тоже теряет свою силу под воздействием инфляции, пусть и не так быстро, как рубль.

Как вы могли понять, девальвация рубля и инфляция тесно связаны. Например, когда была девальвация в 1998 г., инфляция достигла 80 %[7].

Девальвация – это неприятно. А вот деноминация – это не так уж и страшно. Это когда с денег «убирают лишние нолики». То есть была тысяча рублей, а стала рублем, при этом сохранившим платежеспособность на уровне бывшей тысячи. Многие страны достаточно безболезненно проводили эту процедуру.

Деноминация проводится государствами для удобства расчетов. Чтобы люди не путались в нолях. Другое дело, что люди часто боятся таких изменений и бегут в обменник, чтобы конвертировать деньги в твердую валюту. Так и произошло в 1998 г. Правительство Бориса Ельцина хотело провести безобидную деноминацию, однако она совпала с неспособностью государства рассчитаться по краткосрочным облигациям, которые подпитывали российский бюджет с 1993 г. Случилась сильная девальвация национальной валюты.

И все же это всего лишь цветочки в сравнении с экономическими процессами, которые происходили в Зимбабве в 2008–2009 гг. В октябре 2008 г. цены там удваивались каждые пару дней[8]